QNB Invest Odak

BIST 100 Endeksi 10.300 direncine doğru yükseliş sonrasında 10.000-10.100 bandında seyir izliyor. Hatırlanacağı üzere BIST 100 Endeksi; son dönemde TCMB’den faiz indirim beklentileri ile yükselen trendde hareket ederken, SPK’nın BIST 50 paylarında açığa satış yasağının kaldırıldığının duyurmasının yanı sıra BDDK’nın bankaların 2025‘te enflasyon muhasebesi uygulamamasına karar verildiğini bildirmesi ile yükselişine devam etti. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereği yükseliş şeklinde yerine geldi. Endeks 10.300 direncine yönelim gösterdiğinde teknik göstergeler aşırı alım seviyesine ulaşmıştı. Dolayısıyla da endeks 10.300’den başlayan kısa vadeli düzeltme sonrasında yukarı yönlü ataklarda kâr realizasyonları ile karşılaşıyor. Endeks dün 10.100’ün üzerine yönelse de gelen satışlarla birlikte yeniden bu seviyenin altına geri çekildi. Günü yataya yakın seyirle tamamladı. Endekste son dönemdeki güçlü yükseliş hareketinin ardından gün içi kâr realizasyonlarının gerçekleşmesini normal ve olağan olarak değerlendiriyoruz. 10.100’ün üzerinde kalınması kısa vadeli görünümde zayıflama gerçekleşmemesi ve yeniden 10.300 direncine yönelim için izlenebilir. Ancak 10.100’ün altında kaldığı sürece endekste düzeltme riski bulunuyor olacak. Bu durumda ilk etapta 10.000 desteğine doğru geri çekilebilir. 10.100’ün altında trade amaçlı yeni alım için beklemekte ve temkinli olmakta yarar bulunuyor. 10.000 aynı zamanda mevcut trade pozisyonları için stop loss olarak takip edilebilir. Bankacılık endeksi ise güçlü performansı sonrasında son 5 ayın zirve seviyelerinden geri çekildi ve 14.600 desteğinin altına yöneldi. 14.600’ün altında aşağı yönlü hareketler görebiliriz. Bu durumda 14.200 ve 14.000 destekler olarak izlenebilir. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ECB piyasa beklentileri doğrultusunda faizlerde yılın dördüncü indirimini gerçekleştirirken, üç temel faizinde 25’şer baz puanlık gevşeme adımı attı. ECB ana refinansman faizini %3,40’tan %3,15’e, marjinal fonlama tesisini %3,65’ten %3,40’a, mevduat faizinin %3,25’ten %3’e düşürdü. Karar metninde birçok göstergenin enflasyonun %2’de sürdürülebilir olarak istikrar kazanacağına işaret ettiği belirtildi. Banka enflasyonun bu seviye etrafında istikrar kazanması konusunda kararlı olduğunu vurguladı. Metinde finansal koşulların gevşemeye başladığı belirtilirken, yine de finansal koşulların genel seviyesinin sıkı kalmaya devam edeceğinin altı çizildi. ECB politikanın gerektiği kadar uzun süre yeterince kısıtlayıcı kalacağı yönündeki ifadeleri kaldırılarak duruş değişikliği sinyali verdi. Başkan Lagarde; büyümenin ivme kaybettiğini ve 50 baz puan indirim hakkında bazı tartışmaların olduğunu belirtti. Diğer yandan Lagarde faizleri düşürmeye devam edeceklerini, ancak hızının ne olacağını söyleyemeyeceklerini ifade etti. Kararla birlikte ECB ekonomik projeksiyonları da yayımlandı. Buna göre banka 2025 enflasyon beklentisi de %2,2'den %2,1'e düşürdü. 2026 tahmini %1,9 olarak korundu.

ECB’nin faiz indirim kararı öncesinde 1,05 desteğinin altına geri çekilen EUR/USD paritesi 1,0460 olan sonraki destek seviyesine yöneldi. ECB’nin önümüzdeki dönem için faiz indirim sinyali vermesi Euro’da baskıya neden oldu. Buna paralel paritede kısa vadeli görünüm zayıfladı. 1,0460 seviyesi geri çekilmenin devam etmemesi açısından izlenebilir. Bu seviyenin altında kalındığı durumda ise 1,04 desteğine gerileme riski bulunuyor. 1,05 direnç haline geldi. 1,05’in üzeri ise kısa vadeli tepki çabası ve yeniden 1,05-1,06 bandına geri dönüş için izlenebilir. Dolar lehine görünüm bazı gelişmekte olan ülke para birimlerinde değer kaybına neden oluyor. 34,90 direncinin üzerine yükselen dolar kurunda 35,00 seviyesi ilk planda direnç konumunda. Bu eşik seviyenin üzerinde 35,10 sonraki direnç olarak olarak izlenebilir. 34,90 ve 34,80 destekler haline geldi.

Altın ons fiyatları bu hafta 2600-2660 aralığının üzerine yükselişle birlikte bu bandı yukarı tamamlamıştı. Böylece kısa vadeli görünümü güçlenen altın ons, 2700 dolar direncinin üzeri ile 2720 dolar direncinin de üzerini test etti. Ancak dolar lehine oluşan hava nedeniyle altın ons, 2700 doların üzerinde kalıcı olamazken, kısa vadeli düzeltme gösteriyor. Dolayısıyla da 2700 ve 2720 dolar dirençler haline geldi. 2660 dolar ilk planda destek konumunda iken, altın onsun bant hareketinin yani 2660 dolar desteğinin üzerinde kalması yukarı tepki çabasının 2700 dolara devam etmesi açısından önemli. Aksi halde 2660 doların altında 2600 dolar ana destek seviyesidir. Gram altında; dolar kurundaki kademeli yükselişin desteği sürüyor. Altın onsun kısa vadeli yükselen trend içerisine girmesi ise gram altının 3000 TL olan ana direnç seviyesini aşmasını sağlamıştı. Ancak altın onsun güç kaybına uğraması, gram altındaki yükselişi sınırladı. Gram altının ilk etapta 3000 TL’nin üzerinde kalması yükseliş eğilimini koruması ve tarihi zirve seviyelerine yönelim için öne çıkıyor. 3050 TL ilk etapta direnç olarak izlenebilir. 3000 TL trade amaçlı pozisyonlar için stop loss olarak takip edilebilir. Olası geri çekilmelerde 2970 TL ikincil destek konumunda. Petrol fiyatları direnç seviyelerine doğru yükselişlerde yeniden güç kaybına uğradı. Brent petrolde 70,00 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.

BIST 100 Endeksi son dönemde TCMB’den faiz indirim beklentileri ile yükselen trendde hareket ederken direnç seviyelerinin üzerine yükseldi. Sermaye Piyasası Kurulu'nun BIST 50 paylarında açığa satış yasağının kaldırıldığının duyurmasının yanı sıra BDDK’nın bankaların 2025‘te enflasyon muhasebesi uygulamamasına karar verildiğini bildirmesi endekste 10.000’in üzerinde yükselişe neden oldu. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereğinin yükseliş şeklinde yerine geldiğini söyleyebiliriz. Endeks dün ise 10.300 direncine yönelim göstererek güçlü seyrini ileri taşıdı. Ancak teknik göstergeler aşırı alım seviyesinde iken, endeks yaşanan yükseliş sonrasında kâr satışları ile karşılaştı. Endeks böylece günü %1,5, bankacılık endeksi ise %2,7 oranında düşüşle tamamladı. Endekste son dönemdeki güçlü yükseliş hareketinin ardından kâr realizasyonlarının gerçekleşmesini normal ve olağan olarak değerlendiriyoruz. 10.100’ün üzerinde kalınması kısa vadeli görünümde zayıflama gerçekleşmemesi ve yeniden 10.300 direncine yönelim için izlenebilir. Ancak 10.100’ün altında kaldığı sürece endekste düzeltme riski bulunuyor olacak. Bu durumda ilk etapta 10.000 desteğine doğru geri çekilebilir. 10.000’nin altında trade amaçlı yeni alım için beklemekte ve temkinli olmakta yarar bulunuyor. 10.100 aynı zamanda mevcut trade pozisyonları için stop loss olarak takip edilebilir. Bankacılık endeksi de güçlü performans sonrasında son 5 ayın zirve seviyelerinden geri çekildi. Bankacılık endeksinde 15.000 direnç haline geldi. 14.600’ün üzerinde kalmasının önemli olduğunu belirtelim. Bugün ABD’de enflasyon verileri, yarın ECB’nin toplantı kararı, ABD’de ÜFE, içeride cari işlemler dengesi öne çıkıyor. ABD’de Kasım ayında yıllık manşet enflasyonun %2,6’dan %2,7’ye yükselmesi beklenirken, çekirdek enflasyonun %3,3’te sabit kalması öngörülüyor. ABD’de geçtiğimiz hafta açıklanan tarım dışı istihdam verisi sonrasında Fed’den faiz indirim beklentileri %67’den %85’e yükseldi. Dolayısıyla da bugünkü enflasyon verilerinde belirgin bir olumsuzluk yaşanmadığı takdirde faiz indirim olasılık tahmini yüksek kalabilir. Öte yandan; ECB Başkanı Lagarde son yaptığı açıklamada; Euro Bölgesi'nde hizmet sektöründe yavaşlama ve imalatta devam eden daralma nedeniyle büyümenin kısa vadede zayıf olacağını söyledi. Ayrıca orta vadeli ekonomik görünümün belirsiz ve aşağı yönlü risklerin hâkim olduğunu belirten Lagarde, jeopolitik risklerin yükseldiğini ve uluslararası ticarete yönelik tehditlerin arttığını kaydetti. Ek olarak; ekonomik politika belirsizliği ve geçmişteki para politikası sıkılaştırmasının etkileri ile içeride özel talebin zayıf kaldığını belirtti. Hatırlanacağı üzere ECB, beş yılın ardından Haziran ayında başladığı faiz indirim patikasına Eylül ve Ekim aylarında devam etmişti. ECB’nin enflasyonun iyileşme göstermesinin ile ekonomiye destek olması amacıyla yarın üç temel faiz oranında 25’şer baz puanlık faiz indirimi gerçekleştirmesi bekleniyor.

EUR/USD paritesi, ABD’de açıklanan tarım dışı istihdam verisinin ardından 1,06 direncinin üzerini test etse de devamında güç kaybına uğramıştı. Parite dolar lehine hareketle 1,05-1,06 bandının alt tarafına doğru geri çekildi. Yarın ECB’den faiz indirim beklentilerinin de Euro üzerinde baskıya neden olduğunu söyleyebiliriz. Paritede 1,05’in üzeri yukarı yönlü hareketin korunması ve yükselişin 1,06 direncine devamı açısından öne çıkıyor. Aksi durumda 1,0460 desteğine doğru geri çekilme riski beliriyor olacak. 1,04 ise ana destek seviyesidir. 1,06 ana direnç olarak korunuyor. Dolar endeksindeki yükseliş gelişmekte olan ülke para birimlerinde baskıya neden oldu. TCMB’den faiz indirim beklentilerine rağmen TL’de belirgin bir değer kaybı olmadığını söyleyebiliriz. 34,80’in üzerinde ise 34,90 ve 35,00 dirençler olarak izlenebilir. 34,80’in altında 34,70 ilk planda destek konumunda.

Altın ons fiyatları 2600-2660 bandında seyir izlerken, bu aralığı yukarı tamamlama eğilimi gösterdi. Buna paralel altın ons 2660 dolar direncini aştı. Kısa vadeli göstergelerin de yukarı dönüş işareti göstermesi ile birlikte altın onsta sıkışma yukarı tamamlandı. Böylece altın ons kısa vadeli görünümün güçlenmesi ile 2700 dolar direncine yükseldi. 2700 doların üzeri yükselişin bir önceki zirve seviyeleri olan 2720 dolar civarına devam etmesi açısından önemli. 2660 dolar ise artık destek haline geldi. Bu seviyenin üzerinde kısa vadeli yönün yukarı olduğunu söyleyebiliriz. Gram altında; dolar kurundaki kademeli yükselişin desteği sürüyor. Altın onsun kısa vadeli yükselen trend içerisine girmesi ise gram altının 3000 TL olan ana direnç seviyesini aşmasını sağladı. Böylece gram altında da görünüm güçlenmiş oldu. 3020 TL’nin aşılması ile birlikte yükseliş 3076 TL olan tarihi zirve seviyeye doğru devam edebilir. 3000 TL artık destek konumunda. Bu seviyenin üzerinde yükseliş eğiliminin korunacağını belirtebiliriz. 2970 TL ise ikincil destek olarak izlenebilir. Petrol fiyatları kısa vadeli dip seviyelerden yukarı tepki gösterdi. Brent petrolde 68,50 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun BIST 50 paylarında açığa satış yasağının kaldırıldığının duyurmasının yanı sıra BDDK’nın bankaların 2025‘te enflasyon muhasebesi uygulamamasına karar verildiğini bildirmesi BIST 100 Endeksi’nde 10.000’in üzerinde yükselişe neden oluyor. Endeks dün haftaya olumlu bir başlangıç yaparken, 10.200 direncinin üzerine yöneldi. Böylece günü %1,8, bankacılık endeksi ise %1,7 oranında yükselişle tamamladı. Hatırlanacağı üzere; endeks TCMB’den faiz indirim beklentileri ile banka hisselerine gelen alımların öncülüğünde sıkışma bandını yukarı tamamlamıştı. Endekste orta vadeli alçalan kanalın üzerinde olumlu seyir devam ederken, kısa vadeli görünüm güçlenmiş oldu. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereğinin yerine geldiğini söyleyebiliriz. Yeni kararlar ile birlikte önümüzdeki dönemde yabancıların hisse portföylerinde ağırlığının arttığını görebiliriz. Bu gelişmelerin ardından BIST 100 Endeksi’nde banka hisselerindeki yükselişin öncülüğünde direnç seviyelerinin aşılmasını bekleriz. Endekste 10.000’in aşılması ile bu seviye destek haline geldi. Kısa vadede 10.000 desteğinin üzerinde yön yukarı kalmaya devam edecek. 10.200’ün üzerinde 10.300 ve 10.400 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 10.000’in üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 15.000 direncinin üzerine yönelimi olumlu olarak değerlendiriyoruz. 15.000’in aşılması ile bu seviye destek olarak izlenebilir. 15.300 ve 15.400 hedef dirençler konumunda. TCMB’den faiz indirim beklentileri ile bankacılık endeksine olan ilgi devam edebilir. Asgari Ücret Tespit Komisyonu'nun, 2025'te geçerli olacak asgari ücreti belirlemek üzere Çalışma ve Sosyal Güvenlik Bakanlığının çağrısıyla bugün ilk toplantısını yapacağı belirtildi. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD’de tarım dışı istihdam verisi sonrasında Fed’in bu ayki toplantısına dair faiz indirim ihtimali %67’den %85’e yükseldi. Yarın ABD’de Kasım ayı enflasyon verileri, Perşembe günü ise ECB’nin toplantı kararı, ABD’de ÜFE, içeride cari işlemler dengesi öne çıkıyor. ABD’de Kasım ayında yıllık manşet enflasyonun %2,6’dan %2,7’ye yükselmesi beklenirken, çekirdek enflasyonun %3,3’te sabit kalması öngörülüyor. ECB’nin enflasyonun iyileşme göstermesinin ile ekonomiye destek olması amacıyla bu hafta üç temel faiz oranında 25’şer baz puanlık faiz indirimi gerçekleştirmesi bekleniyor.

EUR/USD paritesi, ABD’de açıklanan tarım dışı istihdam verisinin ardından 1,06 direncinin üzerini test etse de yeniden güç kaybına uğradı. Paritede 1,05-1,06 bandındaki sıkışma hareketine devam ederken, yeniden 1,06 direncine doğru denemelerde bulunuyor. 1,06 direnci ise alçalan kanalın üzerine yönelim ve kısa vadeli görünümün güçlenmesi için takip edilebilir. 1,05 desteğinin üzeri yukarı yönlü hareketin korunması ve yükselişin 1,06 direncine devamı açısından öne çıkıyor. 1,0650 ise ikincil direnç seviyesidir. Dolar kuru kademeli yükseliş eğilimine devam ediyor. TCMB’den faiz indirim beklentilerine rağmen TL’de belirgin bir değer kaybı olmadığını söyleyebiliriz. 34,80’in üzerinde ise 34,90 ve 35,00 dirençler olarak izlenebilir. 34,80’in altında 34,70 ilk planda destek konumunda.

Altın ons fiyatları 2600-2660 bandında seyir izlerken, bu aralığı yukarı tamamlama eğilimi gösterdi. Buna paralel altın ons 2660 dolar direncini aştı. Kısa vadeli göstergelerin yukarı dönüş işareti gösterdiğini belirtelim. Altın onsun 2660 doların üzerinde kalması kısa vadeli görünümün güçlenmesi ve yükselen trendinin oluşması için önemli. 2660 doların üzerinde 2700 dolar direncine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 2600 dolar ise ana destek seviyesidir. Gram altında; dolar kurundaki yükselişten destek bulmaya devam ediyor. Altın onsun kısa vadeli sıkışmasının üzerine yükselmesi ise gram altının da benzer bir hareket sergilemesine neden oldu. Buna paralel gram altın 3000 TL direncine doğru yönelim gösterebilir. Bu seviyenin üzerinde 3020 TL sonraki hedef direnç seviyesidir. Petrol fiyatları kısa vadeli dip seviyelerden yukarı tepki gösterdi. Brent petrolde 68,50 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun bülteninde BIST 50 paylarında açığa satış yasağının kaldırıldığı duyuruldu. Karar 2 Ocak 2025'ten itibaren geçerli olacak. Diğer yandan BDDK, enflasyon muhasebesi uygulamasına ilişkin basın açıklaması yayınladı. BDDK'den yapılan açıklamaya göre, bankalar ile finansal kiralama, faktoring, finansman, tasarruf finansman ve varlık yönetim şirketlerinin 2025‘te enflasyon muhasebesi uygulamamasına karar verildiği bildirildi. Alınan kararların ardından Cuma günü endeks 10.000 direncini aşarken, 10.100 direncine doğru yönelim sergiledi. Günü %1,5 yükselişle tamamladı. Bankacılık endeksi ise %2,8 değer kazandı. Haftalık kazanımlar sırasıyla %4,4, %5,9 oranlarında gerçekleşti. BIST böylece geçtiğimiz hafta olumlu performans göstermiş oldu. Hatırlanacağı üzere; TCMB’den faiz indirim beklentileri ile banka hisselerine gelen alımların öncülüğünde 9700 direncini aşarak bu bandı yukarı tamamladı. Endekste orta vadeli alçalan kanalın üzerinde olumlu seyir devam ederken, 9700’ün yukarı kırılması ile kısa vadeli görünüm güçlenmiş oldu. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereğinin yerine geldiğini söyleyebiliriz. Yeni kararlar ile birlikte önümüzdeki dönemde yabancıların hisse portföylerinde ağırlığının arttığını görebiliriz. Bu gelişmelerin ardından BIST 100 Endeksi’nde banka hisselerindeki yükselişin öncülüğünde direnç seviyelerinin aşılmasını bekleriz. Endekste 9900’ün aşılması ile bu seviye destek haline geldi. Kısa vadede 9900 desteğinin üzerinde yön yukarı kalmaya devam edecek. 10.000’in üzerinde 10.100-10.200-10.300 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 9900’ün üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 15.000 direncine yönelimi olumlu olarak değerlendiriyoruz. Bu seviyenin aşılması ise 15.100 ve 15.200 hedef dirençler olarak izlenebilir. TCMB’den faiz indirim beklentileri ile bankacılık endeksine olan ilgi devam edebilir. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD’de Kasım ayında tarım dışı istihdam 200 bin olan beklentilerin hafif üzerinde 227 bin kişi artış gösterdi. İşsizlik oranı %4,1’den %4,2’ye yükselirken, aylık ücret artışları %0,4 oranında gerçekleşti. Grev ve kasırgaların etkili olduğu Ekim ayı için 12 bin olarak açıklanan tarım dışı istihdam artışı da 36 bine revize edildi. Verilerin açıklanması sonrasında Fed’in bu ayki toplantısına dair faiz indirim ihtimali %67’den %85’e yükseldi. Haftanın ajandasında; asgari Ücret Tespit Komisyonu'nun, 2025'te geçerli olacak asgari ücreti belirlemek üzere Çalışma ve Sosyal Güvenlik Bakanlığının çağrısıyla yarın ilk toplantısını yapacağı belirtildi. Çarşamba günü ABD’de Kasım ayı enflasyon verileri, Perşembe günü ise ECB’nin toplantı kararı, ABD’de ÜFE, içeride cari işlermler dengesi öne çıkıyor. ECB’nin enflasyonun iyileşme göstermesinin ile ekonomiye destek olması amacıyla bu hafta üç temel faiz oranında 25’şer baz puanlık faiz indirimi gerçekleştirmesi bekleniyor.

EUR/USD paritesi, ABD’de açıklanan tarım dışı istihdam verisinin ardından 1,06 direncinin üzerini test etse de yeniden güç kaybına uğradı. Paritede 1,05-1,06 bandındaki sıkışma hareketi devam ediyor. 1,05’in üzeri yukarı yönlü hareketin korunması ve yükselişin 1,06 direncine devamı açısından öne çıkıyor. 1,06 direnci ise alçalan kanalın üzerine yönelim için takip edilebilir. 1,05’in altına olası gerilemelerde ise 1,04 ana destek olarak izlenebilir. Gelişmekte olan ülke kurları yukarı yönlü hareketler gösteriyor. Dolar kurunda 34,80 direncinin üzerine yükseliş gösterdi. TCMB’den faiz indirim beklentilerine rağmen TL’de belirgin bir değer kaybı olmadığını söyleyebiliriz. 34,70’in üzerinde ise 34,80 ve 34,90 dirençler olarak izlenebilir. 34,70’in altına geri çekilmelerde 34,60 ilk planda destek konumunda.

Altın ons fiyatları destek ve direnç bölgeleri arasında bant içerisinde hareket ediyor. 2600 dolar ana destek olarak korunuyor. Bu seviye geri çekilmenin devam etmemesi ve altın onsun destek ile karşılaşması adına önemli. Kısa vadeli sıkışma içerisinde zaman zaman 2660 dolar direncine yönelim gösteriyor. 2660 dolar ise direnç konumunda iken, bu seviyenin üzerinde 2700 dolar hedef direnç olarak korunuyor. Gram altın; 2900 TL ana desteğinin üzerinde 3000 TL direncine doğru yukarı tepki gösteriyor. Gram altında 2900 TL’nin üzerinde kalınması önemli olacak. Bu seviyenin üzerinde trade amaçlı mevcut gram altın pozisyonları korunabilir. 3000 TL ise direnç olarak geçerli. Petrol fiyatları yukarı yönlü ataklarda yeniden güç kaybına uğradı. Brent petrolde 68,50 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun bülteninde BIST 50 paylarında açığa satış yasağının kaldırıldığı duyuruldu. Karar 2 Ocak 2025'ten itibaren geçerli olacak. Diğer yandan BDDK, enflasyon muhasebesi uygulamasına ilişkin basın açıklaması yayınladı. BDDK'den yapılan açıklamaya göre, bankalar ile finansal kiralama, faktoring, finansman, tasarruf finansman ve varlık yönetim şirketlerinin 2025‘te enflasyon muhasebesi uygulamamasına karar verildiği bildirildi. Alınan yeni kararlar ile birlikte önümüzdeki dönemde yabancıların hisse portföylerinde ağırlığının arttığını görebiliriz. Bu gelişmelerin ardından BIST 100 Endeksi’nde bugün banka hisselerindeki yükselişin öncülüğünde direnç seviyelerinin aşılmasını bekleriz. Endeks dün karar öncesi 10.000 direncine yönelirken, günü bu seviyenin altında %0,5 yükselişle tamamladı. Bankacılık endeksi ise %0,7 değer kazandı. Endeks hatırlanacağı üzere; son dönemde 9550-9700 bandı dahilinde sıkışma içerisinde olumlu seyir izliyordu. Endeks 9700’ü aşmakta zorlanırken, bu seviyede direnç ile karşılaşıyordu. Endeks TCMB’den faiz indirim beklentileri ile banka hisselerine gelen alımların öncülüğünde 9700 direncini aşarak bu bandı yukarı tamamladı. Endekste orta vadeli alçalan kanalın üzerinde olumlu seyir devam ederken, 9700’ün yukarı kırılması ile kısa vadeli görünüm güçlenmiş oldu. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereğinin yerine geldiğini söyleyebiliriz. 9700 destek haline geldi. Kısa vadede 9700 desteğinin üzerinde yön yukarı kalmaya devam edecek. 10.000’in üzerinde 10.100-10.200-10.300 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 9700’ün üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 14.400 direncinin aşılmasını olumlu olarak değerlendiriyoruz. TCMB’den faiz indirim beklentileri ile bankacılık endeksine olan ilgi devam edebilir. Bankacılık endeksinde 14.400’ün üzerinde 15.000-15.100 hedef dirençler olarak takip edilebilir. TCMB’nin verilerine göre; yurtdışı yerleşik kişiler 29 Kasım haftasında 280 milyon dolarlık hisse alımı gerçekleştirdi. Veri 3 Mayıs haftasından beri en yüksek seviye olarak kaydedildi. Aynı haftada yabancılar 610,2 milyon dolarlık DİBS aldı. Diğer yandan brüt rezervler geçen hafta 157,7 milyar dolara yükseldi. Bir önceki hafta brüt rezervler 156,6 milyar dolar seviyesindeydi. Net rezervler ise 60,9 milyar dolardan 64,2 milyar dolar seviyesine yükseldi. Bugün ABD’de istihdam verilerinin seyri öne çıkıyor. Tarım dışı istihdamın Kasım’da 200 bin kişi artması, işsizlik oranının %4,1’den %4,2’ye yükselmesi, aylık ücret artışlarının %0,3 gerçekleşmesi bekleniyor. Ekim’de grev ve kasırgalar nedeniyle beklentilerin bir hayli altında 12 bin artan tarım dışı istihdamın Kasım ayındaki seyri önemli olacak. Veriler bu ay Fed’den faiz beklentileri üzerinde etkili olacaktır. Fed Başkanı Powell, bu hafta para politikasını kısıtlayıcı tutmaya çalıştıklarını, zamanla daha az kısıtlayıcı olacağını ifade etti.

EUR/USD paritesi, ABD Başkanı olarak seçilen Trump’ın zaman zaman açıklamaları ile dolar lehine eğilimle aşağı yönlü hareketler gösteriyor. 1,05’in altını test eden parite yeniden bu seviyenin üzerine yükseldi. ABD’de bugün açıklanacak olan istihdam verileri etkili olacaktır. 1,05’in üzeri yukarı yönlü hareketin korunması ve yükselişin 1,06 direncine devamı açısından öne çıkıyor. 1,06 direnci ise alçalan kanalın üzerine yönelim için takip edilebilir. 1,05’in altına olası gerilemelerde ise 1,04 ana destek olarak izlenebilir. Bu sabah gelişmekte olan ülke kurları yukarı yönlü hareketler gösteriyor. Dolar kurunda  34,80 direnci korunuyor. TCMB’den faiz indirim beklentilerine rağmen TL’de belirgin bir değer kaybı olmadığını söyleyebiliriz. 34,70’in üzerinde ise 34,80 ve 34,90 dirençler olarak izlenebilir. 34,70’in altına geri çekilmelerde 34,60 ilk planda destek konumunda.

Altın ons fiyatları destek ve direnç bölgeleri arasında bant içerisinde hareket ediyor. 2600 dolar ana destek olarak öne çıkıyor. Bu seviye geri çekilmenin devam etmemesi ve altın onsun destek ile karşılaşması adına önemli. Kısa vadeli sıkışma içerisinde zaman zaman 2660 dolar direncine yönelim gösteriyor. 2660 dolar ise direnç konumunda iken, bu seviyenin üzerinde 2700 dolar hedef direnç olarak korunuyor. Gram altın; 2900 TL ana desteğinin üzerinde 3000 TL direncine doğru yukarı tepki gösteriyor. Gram altında 2900 TL’nin üzerinde kalınması önemli olacak. Bu seviyenin üzerinde trade amaçlı mevcut gram altın pozisyonları korunabilir. 3000 TL ise direnç olarak geçerli. Petrol fiyatları yukarı yönlü ataklarda yeniden güç kaybına uğradı. Brent petrolde 70,30 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.

İçeride Kasım ayı enflasyon verilerinin ardından TCMB’nin para politikasını etkilemeyeceği yönünde görüş ağırlıkta bulunurken, Aralık ayı için faiz indirim beklentileri korunuyor. BIST 100 Endeksi verilerin açıklanması sonrasında gelen alımlarla yükseliş gösteriyor. Endeks dün 9900 direncinin de üzerine yükselerek 10.000 direncine doğru yönelim sergiledi. Günü ise %0,6 oranında yükselişle tamamladı. Endeks hatırlanacağı üzere; son dönemde 9550-9700 bandı dahilinde sıkışma içerisinde olumlu seyir izliyordu. Endeks 9700’ü aşmakta zorlanırken, bu seviyede direnç ile karşılaşıyordu. 9550 desteğine doğru geri çekilmelerde ise yukarı tepki gösteriyordu. Endeks TCMB’den faiz indirim beklentileri ile banka hisselerine gelen alımların öncülüğünde 9700 direncini aşarak bu bandı yukarı tamamladı. Endekste orta vadeli alçalan kanalın üzerinde olumlu seyir devam ederken, 9700’ün yukarı kırılması ile kısa vadeli görünüm güçlenmiş oldu. Böylece orta vadeli alçalan kanalın aşılması sonrasında endekste formasyonun gereğinin yerine geldiğini söyleyebiliriz. 9700 destek haline geldi. Yükselen trendde hareket ederken, endekste 9700’ün üzerinde kısa vadeli yön yukarı kalmaya devam edecek. 9900’ün üzerinde 10.000 ve 10.100 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. 9700’ün üzerinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 14.400 direncinin aşılmasını olumlu olarak değerlendiriyoruz. TCMB’den faiz indirim beklentileri ile bankacılık endeksine olan ilgi devam edebilir. Bankacılık endeksinde 14.400’ün üzerinde 15.000 hedef direnç olarak takip edilebilir. ABD’de ADP özel sektör istihdamı Kasım’da 150 bin olan beklentilerin hafif altında 146 bin artış gösterdi. ISM hizmet endeksi ise Kasım’da 56’dan 52,1 seviyesine geriledi. Yarın ABD’de tarım dışı istihdam verisi öne çıkıyor. Ekim’de grev ve kasırgalar nedeniyle beklentilerin bir hayli altında 12 bin artan tarım dışı istihdamın Kasım ayındaki seyri önemli olacak. ABD piyasalarına baktığımızda; bölge borsaları yükselen trendde güçlü bir seyir izliyor. S&P 500 ve Nasdaq endeksi rekor tazeleme eğilimi gösteriyor. Fed Başkanı Powell Eylül ayındaki faiz indiriminin istihdam piyasasını desteklemek konusunda güçlü bir sinyal olduğunu belirtti. Powell para politikasını kısıtlayıcı tutmaya çalıştıklarını, zamanla daha az kısıtlayıcı olacağını ifade etti. ECB Başkanı Lagarde ise, Euro Bölgesi'nde hizmet sektöründe yavaşlama ve imalatta devam eden daralma nedeniyle büyümenin kısa vadede zayıf olacağını söyledi. Orta vadeli ekonomik görünümün belirsiz ve aşağı yönlü risklerin hakim olduğunu belirten Lagarde, jeopolitik risklerin yükseldiğini ve uluslararası ticarete yönelik tehditlerin arttığını kaydetti.

EUR/USD paritesi, ABD’de seçim sonuçlarının ardından doların küresel çapta güç kazanması ile aşağı yönlü trendde hareket sergilemişti. Bu hafta 1,05’in altına geri çekilen parite ABD’de beklentilerin altında açıklanan verilerle yeniden bu seviyenin üzerine tepki gösterdi. 1,05’in üzeri yukarı yönlü hareketin korunması ve yükselişin 1,06 direncine devamı açısından öne çıkıyor. 1,06 direnci ise alçalan kanalın üzerine yönelim için takip edilebilir. 1,05’in altına olası gerilemelerde ise 1,04 ana destek olarak izlenebilir. Dolar kuru son durumda kademeli yükseliş baskısı içerisinde görünüm sergiliyor. Ancak TCMB’den faiz indirim beklentilerine rağmen TL’de belirgin bir değer kaybı olmadığını söyleyebiliriz. 34,70’in üzerine yükseliş gösteren dolar kurunun bu seviyenin üzerinde 34,80 ve 34,90 direnç seviyeleridir. Olası geri çekilmelerde 34,60’ın altında 34,50 ve 34,40 destekler olarak izlenebilir.

Altın ons fiyatları destek ve direnç bölgeleri arasında bant içerisinde hareket ediyor. 2600 dolar desteğinin üzerinde kalma eğilimi gösteriyor. Altın ons fiyatlarının teknik göstergelerin yukarı dönme amacı taşıması ile yukarı yönlü sergileyebileceğini belirtelim. 2660 dolar ise direnç konumunda iken, bu seviyenin üzerinde 2700 dolar hedef direnç seviyesi olarak korunuyor. 2600 dolar ana destek olarak öne çıkıyor.  Bu seviye geri çekilmenin devam etmemesi ve altın onsun destek ile karşılaşması adına önemli. Gram altın; 2900 TL ana desteğinin üzerinde 3000 TL direncine doğru yukarı tepki gösteriyor. Gram altında 2900 TL’nin üzerinde kalınması önemli olacak. Bu seviyenin üzerinde trade amaçlı mevcut gram altın pozisyonları korunabilir. 3000 TL ise direnç olarak geçerli. Petrol fiyatları yukarı yönlü ataklarda yeniden güç kaybına uğradı. Brent petrolde 70,30 dolar destek, 74,00 dolar direnç seviyesi olarak takip edilebilir.