QNB Invest Blog

Gözler bugün içeride Mart ayı enflasyon verilerinde olacak. ABD-İran savaşı nedeniyle artan enerji fiyatlarının enflasyon üzerine yansıması takip edilecek. İçeride yılın ilk ayında asgari ücret zammı ve gıda fiyatları enflasyonda yukarı yönlü baskıya neden olurken, Şubat’ta da bu kalemlerin maliyet kalemleri üzerindeki etkisi devam etti. TCMB jeopolitik gelişmeler neticesinde belirsizliklerin arttığı, küresel risk iştahında bozulma ve enerji fiyatlarında yükseliş gözlemlendiğini, jeopolitik gelişmelerin maliyet kanalı ve iktisadi faaliyet üzerinden enflasyon görünümüne etkilerinin yakından takip edildiğini belirtti. Mart’ta aylık enflasyonun enerji ve enerji kalemlerinin etkisiyle %2,5 oranında açıklanmasını bekliyoruz. Bu durumda yıllık enflasyon %31,5’ten %31,6’ya yükseliyor olacak. Alt gruplardan gıda ve alkolsüz içeceklerde %3,5, enerjide %5,2, tütünde %6, çekirdek C endeksinde %1,7 artış öngörüyoruz. TCMB Başkanı Fatih Karahan, petrol fiyatlarındaki her %10'luk kalıcı artışın yıllık enflasyona 1.1 puan eklediğini, ancak uygulanan eşel mobil sisteminin bu etkiyi üçte bire düşürerek sınırladığını belirtti. Öte yandan; ABD-İran’a yönelik karışık haber akışı küresel piyasalarda yüksek volatiliteye neden oluyor. ABD Başkanı Trump, İran savaşını 2-3 hafta içinde sona erdireceklerini belirtirken, İran’ın ateşkes istediğini ileri sürmüştü. Tarafların hafta içerisinde savaşın bitirilmesine yönelik umut veren açıklamaları sonrasında küresel piyasalar toparlanma çabası gösterdi. Ancak Trump’ın yeni bir açıklama ile; Amerika'nın İran'daki tüm askeri hedeflerini çok kısa bir süre içinde tamamlama yolunda olduklarını fakat önümüzdeki 2-3 hafta içinde çok sert bir darbe indireceklerini belirtmesi yeniden küresel piyasalarda kazanımların geri verilmesine neden oldu. 12.800 olan desteğine geri çekilen BIST 100, devamında yukarı tepki gösterdi ve 13.000 direncine yöneldi. Böylece endeks kısa vadeli alçalan trendini yukarı aşma çabası sergiledi. Endeksin 12.800 desteğinin üzerinde kalabilmesini pozitif olarak değerlendiriyoruz. Bu seviyenin üzerinde yükseliş eğiliminin korunabileceğini söyleyebiliriz. 13.000’in üzeri ise 13.100-13.200-13.300 dirençlerine yönelim için öne çıkıyor. 12.800 desteğinde trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 15.450 seviyesi önemli destek haline geldi. 16.000’in üzerinde 16.200 direnç olarak izlenebilir. Bankacılık endeksi son dönemdeki sıkılaştırılan likidite koşulları gevşetilmediği sürece yükselişlerde güç kaybına uğrayabilir. Farklılık gösteren gelişmeler nedeniyle volatiliteye karşı BIST’te bir yandan temkinli olunabilir. Taraflar arasında resmi ve kalıcı bir şekilde ateşkes sağlanmadan, Hürmüz Boğazı tam olarak açılmadan veya açılması yönünde girişimlerde bulunulmadan riskleri kontrollü tutmakta fayda bulunuyor. İçeride enflasyonun beklentilerin üzerinde açıklanması ise BIST’te aşağı yönlü hareketlere neden olabilir. ABD’de tarım dışı istihdamın Mart’ta 60 bin artması bekleniyor. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

İran savaşında ateşkes ihtimalinin arttığına işaret eden açıklamaların ardından dünkü işlemlerde S&P 500 ve Nasdaq endeksleri sırasıyla %0,7 ve %1,2 değer kazandı. WTI ham petrol tarafındaki %2,5’lik düşüşe paralel olarak S&P 500 Enerji Sektörü Endeksi ise %2,9 değer kaybetti. ABD Başkanı Trump’ın dün TSİ 4:00’da yaptığı ulusa sesleniş konuşmasında İran savaşının 2-3 hafta daha sürebileceğine ve barış sağlanmazsa İran’ın enerji alt yapısının vurulabileceğine dair gerçekleştirdiği açıklamaların ardından vadeli işlemler piyasasında S&P 500 kontratı %1,1 aşağıda seyretmekte. WTI ham petrol fiyatları ise %7,5’lik artışla 106 ABD Dolarının üzerinde fiyatlanmakta.  Makroekonomik tarafta bugün TSİ 15:30’da açıklanacak olan haftalık işsizlik başvuruları verisini takip edeceğiz. Teknik tarafta ise S&P 500 için 6.722-6.763 dirençleri ve 6.526-6.418 destekleri izlenecek.

Piyasalarda dün

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Intel (INTC) hisseleri, şirketin İrlanda'daki fabrikasıyla ilgili ortak girişiminde Apollo Global Management'ın payını geri almayı kabul ettiğini duyurmasının ardından %8,8 değer kazandı. 

• Nike (NKE) hisseleri, mali üçüncü çeyrekte kar ve ciro beklentilerini aşmasına rağmen içerisinde bulunduğumuz çeyrek için beklentilerin altında kalan bir ciro yönlendirmesi verilmesinin ardından %15,5 oranında değer kaybetti.

• RH (RH) hisseleri, gümrük vergileri ve olumsuz hava koşullarının talebi baskılaması nedeniyle mali dördüncü çeyrek kar ve ciro hedeflerinin analist beklentilerinin altında kalmasıyla %19 oranında geriledi.

• nCino (NCNO) hisseleri, mali dördüncü çeyrekte beklentilerden daha iyi gelen kar rakamları ve güçlü ciro öngörüleri sayesinde %11 oranında yükseldi.

• Eli Lilly (LLY) hisseleri, şirketin günlük kilo verme hapı Foundayo'nun ABD düzenleyici onayını almasının ardından %3,8 değer kazandı.

• Beyond Meat (BYND) hisseleri, dördüncü çeyrek cirosundaki düşüş ve finansal raporlama üzerindeki iç kontrollerdeki zayıflıklar nedeniyle yıllık raporun zamanında teslim edilemeyeceğinin açıklanmasıyla %12 oranında değer kaybetti.

• Lamb Weston (LW) hisseleri, mali üçüncü çeyrekte brüt karın düştüğünü ve üretim maliyetlerinin arttığını açıklamasının ardından %8,9 oranında geriledi.

• Microsoft (MSFT) hisseleri, teknoloji devinin 2025'ten 2029 sonuna kadar Singapur'daki bulut ve yapay zeka altyapısına 5,5 milyar ABD Doları yatırım yapma taahhüdüne rağmen %0,2 düşüş kaydetti.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Vestas Wind Systems (VWS) hisseleri, şirketin ABD'de 135 megavatlık ve Birleşik Krallık'ta ise 90 megavatlık sipariş aldığını açıklamasına karşın %2,0 değer kaybetti.

• Babcock International Group (BABI) hisseleri, Citigroup'un hisse için tavsiyesini al seviyesine yükseltmesinin ardından %9,2 oranında değer kazandı. 

S&P 500 Endeksi, geçtiğimiz günü %0.72 yükseliş ile kapattıktan sonra, 20 günlük hareketli ortalaması olan 6.620 seviyesinin altında fiyatlanıyor. Bu durum S&P 500 Endeksi için aylık periyotta negatif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 6.609 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 6.575 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD sat pozisyonunda, negatif bölgede hareket ediyor. 6.722-6.763 dirençler, 6.526-6.418 destekler olarak değerlendirilebilir.

Dow Jones Endeksi, günlük periyotta %0.48 arttı. Haftalık bakıldığında %0.29 yukarıda ve aylık bakıldığında ise %4.46 aşağıda seyrederken güncel olarak 46.565 seviyesinden işlem görmekte. Teknik göstergelere bakıldığında MACD al pozisyonunda, negatif bölgede hareket ediyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. İşlem yaparken 47.604 ve 47.898 dirençleri ve  46.208 ve 45.441 destekleri izlenebilir.

Geçtiğimiz günü %1.16 yükselişle tamamladı. Nasdaq Endeksi 20 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış gerçekleştirerek aylık negatif görünümünü sürdürdü. Gün içinde pozitif performans gerçekleşmesi halinde 22.337-22.499 direnç, negatif performans gerçekleşmesi halinde ise 21.660-21.278 destek seviyeleri olarak izlenebilir.

EUR/USD için günlük değişim %0.2 düşüşle gerçekleşmiş oldu.EUR/USD 5 iş gününe göre hesaplanan hareketli ortalamaya göre olumlu görünümdedir. Yükseliş halinde ilk direnç olarak 1,181 seviyesi takip edilirken bu direncin de geçilmesi halinde 1,187 takip edilebilir. Negatif hareketlerde ise destekler 1,148 ve 1,13 olarak izlenebilir.

Ons Altın, geçtiğimiz günü %1.23 yükseliş ile kapattıktan sonra, 20 günlük hareketli ortalaması olan 4.801 seviyesinin altında fiyatlanıyor. Bu durum Ons Altın için aylık periyotta negatif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 4.825 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 4.704 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, negatif bölgede yer alıyor. 4.852-4.908 dirençler, 4.674-4.550 destekler olarak değerlendirilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Küresel piyasalar ABD-İran arasındaki haber akışı ile dün toparlanma eğilimi gösterdi. ABD Başkanı Trump, İran savaşını 2-3 hafta içinde sona erdireceklerini belirtirken, İran’ın ateşkes istediğini ileri sürdü. İran Cumhurbaşkanı Pezeşkiyan, saldırıların tekrarlanmaması halinde savaşı bitirmeye hazır olduklarını belirtti. Tarafların savaşın bitirilmesine yönelik umut veren açıklamaları sonrasında BIST 100 Endeksi yurtdışı borsalara paralel hareketle 13.000’in üzerini test etti. Kısa vadeli teknik göstergeler aşırı satım bölgesine yaklaşırken, endeks 12.600 desteğinde kısa vadeli dip oluşum çabası sergiliyordu. Diğer yandan 12.800 direncinin yeniden aşılması bir önceki kısa vadeli bant hareketine yönelim ile birlikte görünümün güçlenmesi için önemli idi. Endeks günü %1,2 yükselişle tamamladı. Böylece endekste kısa vadeli görünüm güçlendi ve teknik göstergeler yeniden yukarı dönüş işareti gösterdi. Savaş döneminde TCMB’den faiz indirim beklentilerinin ötelenmesi ve ortalama fonlama maliyetinin yükselmesi ile baskı altında kalan ve negatif ayrışan bankacılık endeksi ise %2,3 toparlanma gösterdi. Ancak Trump’ın yeni bir açıklama ile; Amerika'nın İran'daki tüm askeri hedeflerini çok kısa bir süre içinde tamamlama yolunda olduklarını fakat önümüzdeki 2-3 hafta içinde çok sert bir darbe indireceklerini belirtmesi bu sabah yeniden küresel piyasalarda satış baskısına neden oldu. Endekste 12.800 destek haline gelirken, bu seviyenin üzerinde kalınması ile birlikte yükseliş eğiliminin korunabileceğini söyleyebiliriz. 13.000'in aşılması halinde ise 13.100 direncine doğru yükseliş gösterebilir. 12.800 desteğinde kalınması ile trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Bankacılık endeksinde 15.700 desteğinin üzeri öne çıkıyor. 16.000’in üzerinde ise 16.300 direnç seviyesidir. Ancak bankacılık endeksi son dönemdeki sıkılaştırılan likidite koşulları gevşetilmediği sürece yükselişlerde güç kaybına uğrayabilir. Farklılık gösteren gelişmeler nedeniyle volatiliteye karşı BIST’te bir yandan temkinli olunabilir. Taraflar arasında resmi ve kalıcı bir şekilde ateşkes sağlanmadan, Hürmüz Boğazı tam olarak açılmadan veya açılması yönünde girişimlerde bulunulmadan riskleri kontrollü tutmakta fayda bulunuyor. Diğer yandan TCMB Başkanı Fatih Karahan, petrol fiyatlarındaki her %10'luk kalıcı artışın yıllık enflasyona 1.1 puan eklediğini, ancak uygulanan eşel mobil sisteminin bu etkiyi üçte bire düşürerek sınırladığını belirtti. Büyüme tarafında, yine petrol fiyatlarındaki %10’luk artışın büyümede 0.4 ila 0.7 puanlık bir yavaşlamaya neden olabileceğini öngördü. Yarın ABD’de istihdam, içeride enflasyon verileri öne çıkıyor. İçeride yılın ilk ayında asgari ücret zammı ve gıda fiyatları yukarı yönlü baskıya neden olurken, Şubat’ta da bu kalemlerin maliyet kalemleri üzerindeki etkisi devam etti. Mart’ta aylık enflasyonun enerji ve enerji kalemlerinin etkisiyle %2,5 açıklanmasını bekliyoruz. Bu durumda yıllık enflasyon %31,5’ten %31,6’ya yükseliyor olacak. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

İran Cumhurbaşkanı Pezeşkiyan’ın saldırıların tekrarlanmaması halinde savaşı bitirmeye hazır olduklarına yönelik mesajının ardından ABD hisse senedi endeksleri, Mayıs ayından bu yana en iyi gününü geride bıraktı. Donald Trump’ın da savaşın 2-3 hafta içinde sona erdireceklerine yönelik mesajı ve Beyaz Saray tarafından yapılan açıklamaya göre Başkan Trump’ın Türkiye saati ile 2 Nisan 04:00’te İran konusuna yönelik önemli bir güncelleme açıklayacağı iyimserliği artırmış durumda. Son dönemde ABD tarafından ateşkes mesajlarına piyasa duyarlılığı zayıflarken, savaşın bitmesine yönelik mesajların bu kez İran tarafından gelmesi pozitif fiyatlamalara sebebiyet veriyor. S&P 500 %2,91, Dow Jones %2,49, Nasdaq %3,83 değer kazanımıyla günü tamamladı. Majör endeksler 200 günlük hareketli ortalama altında işlem görmeye devam ederken, 50 haftalık ortalama üzerinde kapanışlar gerçekleşti. 11 majör sektörden 9’u pozitif işlem gördü. Telekomünikasyon %4,42, teknoloji %4,24, isteğe bağlı tüketim ve endüstriyeller %3,25 oranında değer kazanımlarıyla güçlü pozitif ayrıştılar. Enerji sektörü %1,12, altyapı %0,09 değer kaybetti. Brent petrol yaklaşık %5 geri çekildi ve günü 103 Dolar seviyesinde tamamladı. ABD hazine tahvilleri ve kıymetli metaller pozitif işlem gördü. Öte yandan Wall Street Journal haberine göre ABD’nin üçüncü uçak gemisinin Orta Doğu’ya hareket ettiği belirtilmekte. Küresel piyasalarda fiyatlamalar jeopolitik tansiyon etrafında şekillenmeyi sürdürürken, Şubat ayı Jolts verileri beklentilere paralel, Conference Board Tüketici Güveni ise 87,8 beklentinin üzerinde 91,8 seviyesinde gerçekleşti. Ekonomik veri akışında bugün ADP tarım dışı istihdam, perakende satış ve ISM PMI verileri takip ediliyor olacak. Asya endeksleri güçlü pozitif işlem görürken, Avrupa endekslerinin de güne pozitif başlangıç yapması bekleniyor.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Core Weave (CRVW) hisseleri, şirketin 8,5 milyar Dolarlık ertelenmiş kredi anlaşmasını tamamlamasıyla %12,03 değer kazandı. İlgili kredi, Moody’s’ten A3 notu aldı; yüksek performanslı bilgi işlem altyapısıyla desteklenen bir kredinin ilk kez yatırım yapılabilir statüsüne ulaştı.

• Microsoft (MSFT) hisseleri, 2026 ile 2028 yılları arasında Tayland'daki bulut ve yapay zeka altyapısına 1 milyar Dolardan fazla yatırım yapacağını açıklamasının ardından %3,12 değer kazandı.

• McCormick (MKC) hisseleri, McCormick ve Unilever’in gıda segmentiyle birleştirmek üzere bir anlaşma imzaladıklarını duyurmasıyla %6,11 değer kaybıyla işlem gördü. McCormick hissedarları, birleşmiş şirketin %35’ine sahip olacak.

• Constellation Energy (CEG) hisseleri, şirketin yatırımcı sunumunda yeni veri merkezi anlaşmalası açıklamaması ve 2026 yılı için beklentilerin hafif altında kalan hisse başına 11-12 dolarlık HBK tahmini bildirmesiyle %6,48 değer kaybetti.

• Meta Platforms (META) hisseleri, EssilorLuxottica ile işbirliği yaparak yapay zeka özellikli gözlük serisini iki yeni modelle genişletti ve günü %6,67 değer kazanımıyla tamamladı.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Adidas (ADS) hisseleri, %2,24 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• Pernod Ricard (RI) hisseleri, %2,76 değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi. 

S&P 500 Endeksi, geçtiğimiz günü %2.91 yükseliş ile kapattıktan sonra, 20 günlük hareketli ortalaması olan 6.634 seviyesinin altında fiyatlanıyor. Bu durum S&P 500 Endeksi için aylık periyotta negatif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 6.539 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 6.528 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin altında hareket ediyor. 6.651-6.735 dirençler, 6.427-6.306 destekler olarak değerlendirilebilir.

Dow Jones Endeksi dün gerçekleşen işlemlerde en yüksek 46.383, en düşük ise 45.480 seviyesinde işlem gördükten sonra %2.49 artarak artarak 46.341 seviyesinde günü tamamladı. 20 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi ise Dow Jones Endeksi adına olumlu olarak nitelendirilebilir. Gün içi işlemlerde 45.659 ve 44.832 desteklerini ve 47.208 ve 47.762 dirençlerini takip edeceğiz.

Nasdaq Endeksi için volatilitenin yüksek olduğu bir gün yaşamıştık. Gün içi görülen en yüksek seviye 21.642 iken kapanış 21.590 seviyesinde %3.83 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 21.220 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 21.995 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 20.793 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 22.315 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

EUR/USD geçtiğimiz gün %0.98 artarak 1,157 seviyelerinden işlem görüyorken 50 günlük hareketli ortalaması olan 1,171 seviyesinin de %1 altında seyrediyor. Bu seviyeye göre EUR/USD için orta vadeli pozitif görünüm hakimdir. Destek ve direnç seviyeleri; Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 1,181 olurken destek olarak 1,149 izlenebilir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 4.751 iken kapanış 4.706 seviyesinde %3.99 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 4.673 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 4.821 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 4.586 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 4.855 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD-İran savaşına yönelik olarak taraflardan açıklamalar devam ediyor. ABD Başkanı Trump, İran savaşını 2-3 hafta içinde sona erdireceklerini söyledi. ABD'nin Hürmüz Boğazı ile hiçbir işinin olmadığını ve boğazdan geçecek petrole ihtiyacı olan ülkelerin bu konuda adım atması gerektiğini savunan Trump, "Çok yakında İran’dan ayrılacağız. Fransa ya da başka bir ülke petrol ya da doğal gaz almak isterse, Hürmüz Boğazı’ndan geçip oraya doğru gidecekler ve kendi başlarının çaresine bakabilecekler. Bizim bununla bir ilgimiz yok." şeklinde değerlendirmede bulundu. İran Cumhurbaşkanı Pezeşkiyan, AB Konseyi Başkanı Costa ile görüşmesinde, saldırıların tekrarlanmaması halinde savaşı bitirmeye hazır olduklarını açıkladı. Pezeşkiyan saldırıların tekrarlanmaması güvencesiyle bu savaşı bitirmek için gerekli iradeleri olduğunu ifade etti. Tarafların savaşın bitirilmesine yönelik umut veren açıklamaları sonrasında küresel piyasalarda risk alma iştahı arttı. ABD endekslerinden; S&P 500 dün günü %2,9, Nasdaq Endeksi ise %3,8 oranında yükselişle tamamladı. Petrol fiyatlarında günlük bazda gerileme, ons altında yukarı yönlü hareket gerçekleşti. Bu sabah Asya borsalarında kayda değer yükselişin olduğunu söyleyebiliriz. Buna paralel yurtiçi piyasalarda da yükseliş yönünde hareket görmeyi bekleriz. BIST 100 Endeksi son günlerde 12.600 olan önceki dip seviyesine doğru geri çekilmelerde tepki ile karşılaştı. Kısa vadeli teknik göstergeler aşırı satım bölgesine yaklaşırken, endeks 12.600 desteğinde kısa vadeli dip oluşum çabası sergiledi. Bu seviyenin üzerinde yükseliş eğilimi potansiyelinin olduğunu belirtelim. Diğer yandan 12.800 direncinin yeniden aşılması kısa vadeli bant hareketine dönüş ile birlikte görünümün güçlenmesi için önemli idi. Açılış itibarıyla 12.800’ün üzerinde bir hareketle endekste kısa vadeli görünümün güçlendiğini görebiliriz. 12.800’ün destek haline gelmesi ile birlikte endekste yükseliş eğilimi ileri taşınabilir. Bu seviyenin üzerinde endeks 13.000 ve 13.100 dirençlerine doğru yönelim gösterebilir. 12.600 ana desteğinde mevcut trade pozisyonları korunabilir ve trade amaçlı alım yapılabilir. Endeksteki bugünkü yükselişe banka hisseleri öncülük edebilir. Böylece endekste kısa vadeli teknik göstergeler yeniden yukarı dönüş işareti sergileyebilir. Bankacılık endeksinde 15.270 ana desteği, dip oluşumunun ve tepki alımlarının gerçekleşmesi için öne çıkıyor. 15.800’ün üzerinde 16.000 ve 16.200 dirençler olarak takip edilebilir. Ancak farklılık gösteren gelişmeler nedeniyle volatiliteye karşı bir yandan temkinli olunabilir. Taraflar arasında resmi ve kalıcı bir şekilde ateşkes sağlanmadan, Hürmüz Boğazı tam olarak açılmadan veya açılması yönünde girişimlerde bulunulmadan riskleri kontrollü tutmakta fayda bulunuyor. Takvimde Cuma günü ABD’de istihdam, içeride enflasyon verileri öne çıkıyor. Mart’ta aylık enflasyonun enerji ve enerji kalemlerinin etkisiyle %2,5 açıklanmasını bekliyoruz. Bu durumda yıllık enflasyon %31,5’ten %31,6’ya yükseliyor olacak. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Yeni haftaya tepki alımlarıyla başlayan ABD hisse senedi endeksleri, gün içinde petrol fiyatlarındaki artışın etkisiyle kazançları koruyamadı. S&P 500 %0,39, Nasdaq %0,73 değer kaybıyla günü tamamlarken, Dow Jones %0,11 değer kazandı. S&P 500 Endeksi’nde sekiz sektör pozitif, üç sektör negatif işlem gördü. Finans %1,10, altyapı %0,66, zaruri tüketim %0,57 değer kazanımlarıyla en iyi performansları gösterirken, endüstriyeller %1,61, teknoloji %1,49, enerji %0,87 değer kaybetti. Fed Başkanı Jerome Powell’ın Harvard Üniversitesi’nde yaptığı açıklamalar tahvil piyasasındaki satış baskısını terse çevirdi. Powell, savaşın etkilerinden bahsederken, petrol fiyatlarının enflasyon baskılarını ve faiz artırım baskılarını artırdığını ancak uzun vadeli enflasyon beklentilerinin kontrol altında olduğunu açıkladı. Açıklamalarında istihdam piyasası ile enflasyon görünümünü arasında karar vermek durumunda kaldıklarını belirten Powell, bekle-gör için iyi bir konumda olduklarını belirtti. Tahvil piyasası alıcılı bir seyir izlerken, kısa vadeler uzun vadelerden güçlü pozitif ayrıştı. Kıymetli metaller pozitif fiyatlandı. Güne başarken, Wall Street Journal'ın yayımladığı haberde Başkan Donald Trump’ın Hürmüz Boğazı büyük ölçüde kapalı kalsa dahi İran'a yönelik askeri harekatı sonlandırmaya hazır olması risk iştahını artırmış durumda. Petrol fiyatlarında geri çekilme takip edilirken, hisse senedi endeksleri pozitif işlem görüyor. Çin Mart ayı PMI verileri beklentileri hafif aştı, Japonya tarafında ise enflasyon ve işsizlik verileri beklentilerin altında kaldı. Ekonomik veri akışında bugün Euro Bölgesi enflasyon verileri ile ABD Şubat ayı Jolts ile Conference Boar Tüketici Güven Endeksi verileri izleniyor olacak.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Palo Alto Networks (PANW) hisseleri, şirket CEO’su Nikesh Arora’nın 10 milyon Dolar değerinde  hisse senedi satın alım bildiriminin etkisiyle %4,99 değer kazandı.

• Nvidia (NVDA) hisseleri, Mistral AI’ın, 13.800 adet Nvidia Blackwell GPU satın alarak veri merkezini finanse etmek için 830 milyon Dolarlık borçlandığını açıklamasına rağmen %1,40 değer kaybetti.

• Alcoa (AA) hisseleri, Aluminium Bahrain alüminyum tesislerinin İran tarafından saldırıya uğradığının açıklanmasıyla tedarik zincirine yönelik endişelerin yükselmesiyle %8,23 değer kazandı.

• Boston Scientific (BSX) hisseleri, şirketin Watchman kalp implantı için karışık veriler açıklamasının ardından %9,02 değer kaybetti. 

• Eli Lilly (LLY) hisseleri, AI odaklı biyoteknoloji şirketi InSilico Medicine’i 2,75 milyar Dolar değerinde olabilecek bir ilaç keşif anlaşması imzaladığının açıklanmasıyla %0,96 primle günü tamamladı.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Ferrari (RACE) hisseleri, %4,17 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• ASML Holding (ASML) hisseleri, %3,00 değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi. 

S&P 500 Endeksi geçtiğimiz günü 6.343 seviyesinde %0.39 düşüşle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı satım bölgesinde olduğu görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 6.508 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 6.561 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 6.299 ve 6.170 destekleri takip edilmelidir.

Dow Jones Endeksi için günlük değişim %0.11 yükselişle gerçekleşmiş oldu. Kısa vadede negatif görünüm mevcuttur. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 46.306 olurken destek olarak 44.891 izlenebilir.

Geçtiğimiz günü %0.73 düşüşle tamamladı. Nasdaq Endeksi 20 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış gerçekleştirerek aylık negatif görünümünü sürdürdü. Gün kapanışına göre 20.830 desteği kırıldı. Yeni destekler 20.648-20.192 haline geldi. 21.363-21.560 noktaları ise dirençler olarak takip edilebilir.

EUR/USD kapanışla birlikte %0.11 düşüş gerçekleştirdi. Güne 1,147 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 1,149, en düşük 1,145 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 1,148 seviyesinde tamamladı. 5 iş gününe göre hesaplanan hareketli ortalamaya göre olumsuz görünümdedir. MACD çizgileri al konumunda, sıfır çizgisinin altında hareket ediyor. 1,174 seviyesinin geçilmesi halinde yükseliş eğilimli hareketler izlenebilirken yeni direnç olarak 1,172 karşımıza çıkacaktır. 1,14 ise önemli destek konumundadır. Bu desteğin altına gelinmesi halinde 1,139 yeni destek olarak takip edilebilir.

Ons Altın geçtiğimiz gün %2.43 artarak 4.601 seviyelerinden işlem görüyorken 50 günlük hareketli ortalaması olan 4.940 seviyesinin de %7 altında seyrediyor. Bu seviyeye göre Ons Altın için orta vadeli pozitif görünüm hakimdir. Destek ve direnç seviyeleri; İlk direnç olan 4.583 seviyesi geçildi. Böylece 4.706 seviyesi ilk direnç, 4.773 seviyesi ise ikinci direnç haline geldi. Aşağı yönlü oluşabilecek fiyatlamalarda ise 4.535-4.432 destek noktaları takip edilecektir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD Başkanı Trump’ın Orta Doğu’daki çatışmalarına yönelik karışık açıklamaları devam ediyor. Bu durum da küresel piyasalarda volatiliteye neden oluyor. Trump ardından İran'daki petrolü ele geçirebileceğini ve ülkenin ihracat merkezi olan Harg Adası'nı kontrol altına alabileceğini söyledi. İran Cumhurbaşkanı Rıza Arif, ABD'nin Harg Adası'na ilişkin planlarına yönelik olarak, Trump'ın asker gönderme kararı alabileceğini ancak geri dönüşlerine karar veremeyeceğini belirtti. Diğer yandan Beyaz Saray Sözcüsü Leavitt, İran ile görüşmelerin sürdüğünü ve olumlu ilerlediğini ve özel görüşmelerde ABD'nin bazı taleplerinin kabul edildiğini ifade etti. İran Cumhurbaşkanı Pezeşkiyan, ateşkes kararının ancak halkın güvenliği ve çıkarlarının garanti altına alınması halinde mümkün olacağını söyledi. Trump’ın ara ara olumlu açıklamaları ilk etapta petrol fiyatlarında ve faizlerde aşağı, borsalarda, ons altında yukarı yönlü harekete beraberinde getirse de bu eğilimin kalıcı olamadığını görüyoruz. İran’ın müzakereye yönelik tersi açıklamalarda bulunması ise olumlu havanın yeniden dağılmasına neden oluyor. Haber akışına bağlı olarak yüksek volatiliteye karşı temkinli olunabilir. Taraflar arasında resmi bir şekilde ateşkes sağlanmadan, Hürmüz Boğazı açılmadan veya açılması yönünde girişimlerde bulunulmadan riskleri sınırlı tutmakta fayda bulunuyor. 12.900 desteğini aşağı kırması sonrasında alçalan trendde hareket eden BIST 100 Endeksi, bir kez daha yeni haftada 12.600 desteğine geri çekildi. Endeks günü %0,6, bankacılık endeksi %1,6 düşüşle tamamladı. Bundan sonraki süreçte ise endeksin 12.600 desteğinin üzerinde kalıp kalmayacağı önemli olacak. 12.600’ün üzerinde kalıcı olması ile ikili dip formasyonunda bahsedebiliriz. Bu durumda endekste yeniden tepki alımlarının devamını görebiliriz. Endekste kısa vadeli görünümün güçlenmesi için ise 12.900 direncinin aşılması gerekiyor. 13.000 ve 13.100 sonraki direnç seviyeleridir. 12.600’ün altında ise geri çekilme riski bulunuyor. Olası bu durumda 12.400 olan Mart’ın ortasında test edilen dip seviyeye işaret ediyor. 12.600’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir, bu seviye stop loss olarak takip edilebilir. Savaş döneminde majör merkez bankalarından ve TCMB’den faiz indirim beklentilerinin ötelendiği dönemde bankacılık endeksinde aşağı yönlü hareketler devam ediyor. 15.270 önemli destek haline geldi. 15.270’in kalıcı olarak aşağı yönlü geçilmesi halinde dip oluşumunun gerçekleşmediği bir durumun söz konusu olacağını söyleyebiliriz. 15.600 ise direnç konumunda. TCMB’nin haftalık repo ihalelerine yeniden geri dönmediği ve likiditeyi sıkı tuttuğu sürece bankacılık endeksinde yükselişler tepki niteliğinde kalabilir ve görece zayıf seyir devam edebilir. Haftanın takviminde; ABD’de yarın ve Cuma günü istihdam verileri, Cuma günü içeride enflasyon oranı öne çıkıyor. Aylık enflasyonun enerji ve enerji kalemlerinin etkisiyle Mart’ta %2,5 açıklanmasını bekliyoruz. Bu durumda yıllık enflasyon %31,5’ten %31,6’ya yükseliyor olacak. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD hisse senedi endeksleri barış ihtimalinin azalması ve kara harekatına yönelik haber akışlarının endişeleri artırmasıyla haftanın son işlem gününü sert satışlarla sonlandırdı. Brent petrol fiyatları %6’nın üzerinde artış kaydederek haftayı 100 Doların üzerinde tamamladı ve tahvil piyasası ile hisse senedi endeksleri üzerinde sert baskı kurdu.S&P 500 %1,67, Dow Jones %1,73, Nasdaq %2,15 değer kaybetti. Sektörel performanslarda enerji, zaruri tüketim ve altyapı sektörleri pozitif ayrıştı. İsteğe bağlı tüketim %3,05, finans %2,50, telekomünikasyon %2,25, teknoloji %2,02 değer kayıplarıyla negatif ayrıştılar. Kıymetli metaller alıcılı bir seyir izledi. Michigan Üniversitesi anketinde tüketici beklentileri savaş riskleri kaynaklı olarak yaklaşık 5 puan geri çekilme ile Kasım 2025’den bu yana en düşük seviyeye geriledi. Enflasyon beklentilerinde ise kısa vadeli tahminler %3,4’ten %3,8’e revize edilirken, uzun vadeli enflasyon tahmini beklentilere paralel 10 baz puanlık geri çekilmeyle %3,2 seviyesinde açıklandı. Haftasonu boyunca jeopolitik tansiyonun ve bölgedeki sıcak temasın sürmesiyle petrol fiyatları haftaya hafif yükselişlerle başlarken, hisse senedi endekslerinde satış baskısı takip ediliyor. Asya endeksleri satıcılı işlem görürken, Avrupa endekslerinin de güne satış baskısıyla başlaması bekleniyor. Hafta boyunca ekonomik takvimde yoğun bir veri akışı dikkat çekmekte. Salı günü Japonya ve Euro Bölgesi enflasyon verileri ile ABD tarafında ekonomik aktivite, istihdam piyasası verileri öne çıkıyor. 

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Tesla (TSLA) hisseleri, şirketin güçlü dördüncü çeyrek kazançlarını robotaksi işinin genişletilmesi ve Optimus robotunun tanıtımı gibi yeni bir itici güç beklerken, elektrikli araç satışlarında toparlanma yaşanmasına rağmen değer kaybı sürüyor ve günü %2,76 değer kaybıyla tamamladı.

• Meta Platforms (META) hisseleri, Meta ve Google’ın bağımlılık yaratan sosyal medya platformları tasarlayarak açılan davada, davacının ruh sağlığı sorunlarına katkıda bulunduklarının tespit edildiği tarihi bir sosyal medya davasının ardından %3,99 değer kaybıyla fiyatlandı.

• Brown-Forman (BF.B) hisseleri, Pernod Ricard ile olası birleşme görüşmeleri yürütüldüğünün açıklanmasının ardından %5,63 değer kazanımıyla işlem gördü.

• Carnival Corporation (CCL) hisseleri, şirketin açıkladığı bilançoda rezervasyon ve kar tahminlerinin beklentileri aşmasına rağmen, yıl sonu tahminlerini aşağı yönlü revize etmesi nedeniyle %4,31 değer kaybetti.

• Hertz Global (HTZ) hisseleri, TSA çalışanlarına yönelik kaosun Donald Trump tarafından sona erdirilmesine yönelik kararnamenin imzalanmasıyla araç kiralama şirketleri değer kaybetti ve günü %3,56 değer kaybıyla tamamladı.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Pernod Ricard (RI) hisseleri, %7,94 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• Nokia (NOKIA) hisseleri, %5,06 değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi. 

Geçtiğimiz günü %1.67 düşüşle tamamladı. S&P 500 Endeksi 20 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış gerçekleştirerek aylık negatif görünümünü sürdürdü. Gün kapanışına göre 6.443 desteği kırıldı. Yeni destekler 6.330-6.204 haline geldi. 6.535-6.583 noktaları ise dirençler olarak takip edilebilir.

Dow Jones Endeksi, günlük periyotta %1.73 düştü. Haftalık bakıldığında %0.9 aşağıda ve aylık bakıldığında ise %7.78 aşağıda seyrederken güncel olarak 45.166 seviyesinden işlem görmekte. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin altında hareket ediyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı satım bölgesinde olduğu gözleniyor. İşlem yaparken 46.411 ve 46.781 dirençleri ve  44.903 ve 43.944 destekleri izlenebilir.

Nasdaq Endeksi dün gerçekleşen işlemlerde en yüksek 21.293, en düşük ise 20.909 seviyesinde işlem gördükten sonra %2.15 azalarak azalarak 20.948 seviyesinde günü tamamladı. 20 günlük hareketli ortalamanın altında hareket etmesi ise Nasdaq Endeksi adına olumsuz olarak nitelendirilebilir. Gün içi işlemlerde 20.830 ve 20.386 desteklerini ve 21.528 ve 21.696 dirençlerini takip edeceğiz.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 1,152 iken kapanış 1,151 seviyesinde %0.18 düşüş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın altında hareket etmesi kısa vadedeki olumsuz görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 1,143 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 1,175 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 1,127 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 1,18 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Geçtiğimiz günü %0.64 yükselişle tamamladı. Ons Altın 20 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış gerçekleştirdi.20-50-200 günlük hareketli ortalamalar 4.844,4.939,4.096 olarak sıralanabilir. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 4.612 olurken destek olarak 4.459 izlenebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD-İran arasındaki haber akışı küresel piyasalarda dalgalı seyre neden oluyor. ABD Başkanı Trump, İran hükümetinin talebi üzerine enerji tesislerine yönelik saldırıların geçici olarak durdurulduğunu açıkladı. Trump, enerji altyapısına yönelik operasyonların süresini 10 günlüğüne askıya aldığını belirtti. İran'ın, ABD'nin 15 maddelik önerisine ilişkin yanıtını aracı ülkeler üzerinden iletildiği bildirildi. ABD Savunma Bakanlığı’nın (Pentagon), Orta Doğu’ya 10 bin asker daha konuşlandırmayı değerlendirdiği iddia edildi. Trump’ın olumlu açıklamaları ilk etapta petrol fiyatlarında ve faizlerde aşağı, borsalarda, ons altında yukarı yönlü harekete beraberinde getirse de bu eğilimin kalıcı olamadığını görüyoruz. İran’ın müzakereye yönelik tersi açıklamalarda bulunması ise olumlu havanın yeniden dağılmasına neden oluyor. Haber akışına bağlı olarak yüksek volatiliteye karşı temkinli olunabilir. Taraflar arasında resmi bir şekilde ateşkes sağlanmadan, Hürmüz Boğazı açılmadan veya açılması yönünde girişimlerde bulunulmadan riskleri sınırlı tutmakta fayda bulunuyor. BIST 100 Endeksi geçen hafta Trump’ın olumlu açıklamaları ile 13.100 seviyesine yükseliş sergilese de, petrol fiyatlarındaki artışla yeniden baskı altında kaldı. Buna paralel endeks 12.900 desteğinin altına geri çekildi. Endeks Cuma günü hafta sonu riskini almak yatırımların satışları ile 12.600 olan önceki dip seviyesine düşüş gösterdi. Endeks günlük kayıplarının büyük kısmını geri alırken, günü %0,2 düşüşle tamamladı. Endekste 12.900’ün aşağı yönlü geçilmesi ile kısa vadeli görünüm zayıf hale geldi. Bundan sonraki süreçte ise endeksin 12.600 desteğinin üzerinde kalıp kalmayacağı önemli olacak. 12.600’ün üzerinde kalıcı olması ile ikili dip formasyonunda bahsedebiliriz. Bu durumda endekste yeniden tepki alımlarının devamını görebiliriz. Endekste kısa vadeli görünümün güçlenmesi için ise 12.900 direncinin aşılması gerekiyor. 13.000 ve 13.100 sonraki direnç seviyeleridir. 12.600’ün altında ise geri çekilme riski bulunuyor. Olası bu durumda 12.400 olan Mart ayının ortasında test edilen dip seviyeye işaret ediyor. 12.600’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir, bu seviye stop loss olarak takip edilebilir. Savaş döneminde majör merkez bankalarından ve TCMB’den faiz indirim beklentilerinin ötelendiği dönemde bankacılık endeksinde sert aşağı yönlü hareketler devam ediyor. 15.550 kritik destek konumunda iken, bankacılık endeksi bu seviyenin hafif altını test etti. 15.550’nin kalıcı olarak aşağı yönlü geçilmesi halinde dip oluşumunun gerçekleşmediği bir durumun söz konusu olacağını söyleyebiliriz. 15.420 sonraki destek konumunda 15.850 direnç haline geldi. TCMB’nin haftalık repo ihalelerine yeniden geri dönmediği ve likiditeyi sıkı tuttuğu sürece bankacılık endeksinde yükselişler tepki niteliğinde kalabilir ve görece zayıf seyir devam edebilir. İçeride Cuma günü Mart ayı enflasyon verileri öne çıkıyor. Jeopolitik gelişmelerin maliyet kanalı ve enflasyon görünümüne etkileri yakından takip edilecek.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Dünkü işlemlerde seans içerisinde gerçekleşen satış dalgasının etkisiyle S&P 500 ve Nasdaq Endeksleri günü %1,7 ve %2,4 değer kayıplarıyla noktaladı. Sektörel tarafta ise Alphabet (GOOG) ve Meta (META) tarafındaki sert düşüşlerin etkisiyle %3,3 değer kaybeden S&P 500 İletişim Hizmetleri Sektörü Endeksi günü en fazla değer kaybedeni oldu. WTI ham petrol fiyatlarının 100 ABD Dolarına yaklaşmasından olumlu yönde etkilenen S&P 500 Enerji Sektörü Endeksi ise %1,1’lik yükseliş ile günü pozitif tarafta tamamlayan tek sektör endeksi oldu. Asya ve Avrupa piyasalarının satıcılı başladığı bugüne ABD borsalarının da negatif bir başlangıç yapması bekleniyor. Bilanço tarafında bugünkü açılış öncesinde Carnival (CCL) finansalları takip edilecek. Teknik tarafta ise S&P 500 için 6.652 ve 6.698 direnç, 6.443 ve 6.312 ise destek olarak değerlendirilebilir.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Super Micro Computer (SMCI) hisseleri, şirketin menkul kıymet dolandırıcılığıyla suçlandığı bir toplu davanın San Francisco federal mahkemesinde açılmasının ardından %7,7 değer kaybetti.

• Meta Platforms (META) hisseleri, bir kullanıcının uygulamaları bağımlılık yapıcı tasarladıkları gerekçesiyle açtığı davayı kazanması ve jürinin şirketi 6 milyon ABD Doları tazminat ödemeye mahkum etmesiyle %7,9 düştü.

• Alphabet (GOOGL) hisseleri, YouTube platformuna yönelik bağımlılık davasında jürinin davacıya 6 milyon ABD Doları ödenmesine karar vermesiyle %3,4 geriledi.

• Sandisk (SNDK) hisseleri, Google'ın bellek gereksinimlerini altı kat azalttığını iddia ettiği "TurboQuant" adlı yapay zeka sıkıştırma algoritmasını tanıtmasının ardından %11,0 değer kaybetti.

• Olaplex Holdings (OLPX) hisseleri, Alman holding Henkel tarafından yılın ikinci yarısında tamamlanması beklenen 1,40 milyar ABD Doları tutarındaki satın alma anlaşmasının duyurulmasıyla %51,0 yükseldi.

• Pony AI (PONY) hisseleri, üçüncü çeyrekte net karında düşüş açıklamasına rağmen cirosunun %72,0 artması ve Uber ile Avrupa genişleme planlarını duyurması sonrası %15,0 değer kaybetti.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Next (NXT) hisseleri, şirketin perşembe günü güçlü tam yıl karı açıklaması ve beklentilerini yukarı yönlü revize etmesiyle birlikte %4,2 oranında değer kazanarak Londra'da FTSE 100 endeksinin zirvesinde yer aldı.

• Hennes & Mauritz (HM-B) hisseleri, şirketin 2026 yılının ilk üç ayında sönük satış rakamları açıklaması ve analistlerin mevcut ticari faaliyetleri beklentilerin biraz altında olarak nitelendirmesinin ardından Stokholm borsasında %2’den fazla değer kaybederek günü tamamladı

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.