QNB Invest Blog

ABD Piyasaları

• CNBC kaynaklarına dayandırılan habere göre Allergan (AGN) bulaşıcı hastalık ve kadın sağlığı birimlerini satmayı planlıyor. Şirketin CEO’su daha önce iş stratejileri doğrultusunda şirketin bölünmesi, varlıklarının satılması, birleşme veya hisse geri alımı opsiyonlarının değerlendirildiğini açıklamıştı.

• CRISPR Therapeutics (CRSP) hisseleri seans sonrası işlemlerde %18.5 değer kaybetti. Biyoteknoloji şirketi olan CRISPR’in FDA onayında bekleyen ilaç başvurusunun beklemeye alınması hissenin değer kaybetmesinde etkili oldu.

• Guess (GES) beklentiler paralelinde bir bilanço açıklarken, şirketin gelir rakamı 521 milyon dolar ile beklentilerin üzerinde geldi. Şirketin önümüzdeki dönemler için zayıf yönlendirme yapması hisselerinin %2 değer kaybetmesine neden oldu.

• Cars.com (CARS) muhtemelen bir satış için JP Morgan ile anlaştığını açıkladı. Haberin ardından CARS %8 değer kazandı.

• Uber şirketinin CEO’su Dara Khosrowshahi CNBC’ye yaptığı açıklamada 2019 yılında şirketin halka arz edilmesi konusunda niyetlerinin olduğunu belirtti. Ayrıca şirketin Berkshire Hathaway ile de görüştüğünü açıkladı.

Avrupa Piyasaları

• Trump yönetimi Avrupa Birliği ülkelerine çelik ve alüminyum tarifelerini uygulamaya koymayı planlıyor. Haberin ardından Avrupa’daki otomobil şirketlerinin hisse senetleri satıcılı seyrediyor.

• İtalya’da siyasi tansiyonun azalmasının adından Avrupa piyasaları bir miktar rahatlamış görünüyor. İtalya tahvil faizlerinde son 2 gündür geri çekilme yaşanıyor.

• İtalya’da yapılan farklı şirketlerin anketlerine göre halkın %60-70’i Avrupa Birliğinde kalmak isterken, %30-40’lık bir kesim ise birlikten ayrılmayı istiyor.

Günün Yorumu

İtalya’da siyasi riskler devam ederken, küresel piyasaların bu konuya verdiği tepkinin azaldığını görüyoruz. TCMB’nin para politikasında sadeleşme adımlarını önümüzdeki dönemde TL’nin seyri açısından olumlu buluyoruz. Bu doğrultuda TL’nin son dönemdeki gelişmekte olan ülke para birimlerine olan negatif ayrışmasının bir kısmını geri almaya devam etmesini bekliyoruz. 4,54 direncinin altında dolar kurunda kısa vadeli yön aşağı gözüküyor. Kısa vadede endeksin 103.750’nin üzerinde kalması görünümü açısından önemli. Bu seviyenin aşağı kırılması halinde yeni alım konusunda aceleci olunmamalı.

BIST 100: Endeksin güne yataya yakın bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Endeksin 103.750’nin üzerinde kalması kısa vadeli görünümü açısından önemli; 105 bin direnç, 102.900 ise ara destek olarak öne çıkıyor. 103.750 üzerinde trade pozisyonlarının korunmasını öneriyoruz.

TL Bonolar: TCMB’nin sıkı para politikası nedeniyle kısa vadeli tahvil-bono faizlerinde aşağı yönlü marjı sınırlı buluyoruz. Uzun vadeli tahviller için TL’nin seyri önemli olacak. Gösterge tahvil faizinde %17 civarındaki seyir sürerken, kurlarda aşağı yönlü hareketin devamı halinde 10 yıllık tahvilde %14 direncine doğru gevşeme eğilimi devam edebilir

USD/TL: Dolar kurunda 4,54 direncinin altında kısa vadeli yön aşağı gözüküyor. Bu seviyenin altında yükselişler tepki niteliğinde kalabilir; mevcut trade pozisyonlarında ısrarcı olunmamalı. 4,50 direnç, 4,45 ise ara destek olarak takip edilebilir. Yeni alım konusunda aceleci olunmamalı görüşündeyiz

EUR/USD: İtalya’da siyasi riskler nedeniyle 1,1550 desteğine geri çekilen parite tepki hareketi ile yeniden 1,1650 direncinin üzerine yöneldi. Kısa vadede paritenin 1,1650 seviyesinin üzerinde kalması önemli. 1,17 direncinin aşılabilmesi Euro’nun kısa vadeli görünümünün güçlenebilmesi açısından önemli…

• Euro Bölgesi enflasyon, ABD’de kişisel gelir ve harcamalar, çekirdek PCE, işsizlik maaşı başvuruları ve bekleyen konut satışları verileri açıklanacak…

• İçeride Nisan ayı dış ticaret dengesi verileri takip edilecek…

• MB faiz artırımı ve sadeleşme adımları sonrası dolar/TL yeniden 4,50 seviyesinin altında…

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

Güne yataya yakın bir başlangıç yapan BIST 100 Endeksi 106 bin seviyesine doğru yukarı tepki gösterdi. Ancak dolar kurundaki düşüşe rağmen endeks devam eden işlemlerde aşağı yönlü bir seyir izledi ve 105 bin desteğini aşağı yönde kırdı. Endeks 104 binin altını da test etse de, yeniden bu seviyenin üzerine yükseldi. Yurtdışı piyasalara bakıldığında, Avrupa borsaları karışık bir görünüm sergilerken, ABD borsaları güne olumlu bir başlangıç yaptı. Böylece BIST 100 Endeksi yurtdışı borsalardan negatif ayrıştı. Teknik olarak 105 bin direnç haline gelirken, endeksin 103.750 seviyesinin üzerinde kalması önemli. 103.750’nin altında kısa vadeli görünüm zayıflıyor olacak.

Sabah saatlerinde 1,1550’nin altında hareket eden EUR/USD paritesi günün devamında 1,16’nın hafif üzerine yükseldi. 1,1650 direncinin üzeri yukarı tepkinin 1,1750 seviyesine devamı açısından öne çıkıyor. 4,54 kritik desteğinin aşağı kırılmasıyla birlikte doların kısa vadeli görünümü zayıfladı ve yön aşağı görünüyor. 4,50 direnç haline gelirken 4,47 ara desteğinin altında 4,38 hedef destek olarak takip edilebilir.

Güne yataya yakın bir başlangıç yapan BIST 100 Endeksi 106 bine doğru yönelim gösterse de, devam eden işlemlerde yeniden 105 bin desteğinin altına geri çekildi. Sanayi hisselerindeki düşüş aşağı yönlü hareketlere neden olurken, banka hisselerindeki yükseliş endekste geri çekilmenin daha sınırlı olmasını sağlıyor. Teknik olarak endekste 105 binin altında 103.750 desteği öne çıkıyor. 105 binin üzeri ise 106.600 direncine yönelim açısından takip edilebilir.

İtalya’da siyasi belirsizlik ile sabah saatlerinde 1,1550’nin altında hareket eden EUR/USD paritesi devam eden işlemlerde bu seviyenin üzerine tepki gösterdi. Kısa vadede paritede 1,1650 direnç seviyesi olarak takip edilebilir. Diğer gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında değer kazanma eğilimi gösteriyor. Ancak TL görece daha olumlu bir seyir izliyor. Buna paralel USD/TL kuru 4,54 desteğini aşağı yönde kırdı. Kurda 4,54 direnç haline geldi. 4,47’nin altında 4,38 destek seviyesi olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

ABD Piyasaları

• İtalya’da yaşanan politik gerilim sebebiyle Dow Jones -391 puan, S&P500 ise -31 puan düşüşle günü tamamladı.

• ABD 10 yıllık tahvil faizlerinde güvenli liman algısı ile dün yaşanan sert düşüşle beraber ABD banka hisseleri günü değer kayıpları ile tamamladı. Morgan Stanley (MS) %5, Prudential Financial (PRU) %5, JP Morgan (JPM), Citigroup (C), Bank of America Corp. (BAC) %4-6 arası değer kayıpları ile günü tamamladı.

• Salesforce (CRM) hisseleri beklentilerden iyi gelen bilanço ile piyasa kapanışı sonrası işlemlerde %4 değer kazandı. Salesforce 3.01 milyar dolar gelir açıklarken, yıllık bazda gelirlerini %25 artırmış oldu.

• Alibaba (BABA) ve logistik kolu olan Cainiao Network şirketleri Çinli hızlı teslimat firması ZTO Express’e (ZTO) 1.38 milyar dolar yatırım yapma konusunda anlaştı. Haberin ardından Alibaba hisseleri %0.6 değer kaybederken ZTO %7.88 yükseldi.

• Starbucks (SBUX) ABD’deki yaklaşık 8.000 tane mağazasını personellerine ırkçılığa karşı ön yargı eğitimi için yarım gün kapattı. Starbucks, geçtiğimiz ay bir mağazasında yaşanan olumsuz durum sonrası 180.000 çalışanına eğitim veriyor olacak.

• Qualcomm (QCOM) bu hafta Çin’li yetkililer ile NXP firmasının satın alınması ile ilgili Beijing’de görüşecek. Yetkililerden onay çıkması halinde 44 milyar dolarlık satın alma gerçekleşebilecek.

• Bank of Montreal (BMO) ve Canadian Imperial Bank of Commerce (CM) yaklaşık 90.000 müşterisinin bilgilerinin hackerlar tarafından çalındığını açıkladı.

• Coca-Cola (CCE), “Lemon-Do” adlı ilk alkollü içeceğini Japonya’da piyasaya sundu. Firma bu ürünün henüz Japonya pazarı haricinde başka bir ülkede satılmasına yönelik planları olmadığını belirtti.

• Brezilya’da artan dizel fiyatları sebebiyle yaşanan grev ikinci haftasına girerken taşımacılık ve lojistik alanında ciddi problem yaşanıyor. Brezilya’da petrol sektöründe çalışanlar da artan fiyatlar sebebiyle 3 günlük greve gideceklerini açıkladılar. Brezilyalı petrol şirketlerinin hisse senetleri bu haberler üzerine satışlarla günü tamamladı.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa hisse senetleri piyasaları günü satış baskısı altında tamamladı. FTSE -97 puan ve DAX -196 puan düşüşle günü kapattı.

• İtalya’da yapılan son ankete göre 5 Yıldız partisi %29.5, Lig partisi ise %27.5 oy alıyor. Politik gerginliğin devam ettiği ülkede İtalya endeksi dün yaklaşık %3 değer kaybetti.

Bimas bought 100,000 shares yesterday Bimas bought back 100,000 shares yesterday between TRY71.5-71.85 price range. During the share buyback program, Bimas bought 678,089 shares since May 9.

Bim dün geri alım programı kapsamında 100,000 adet hisse aldı. Mevcut program kapsamında alınan hisse sayısı 678.089 adete ulaştı (9-29 Mayıs).

Günün Yorumu

İtalya’da 4 Mart’ta yapılan genel seçimlerin ardından hükümet henüz kurulamazken, Cumhurbaşkanı Mattarella, IMF ekonomistini tarafsız bir hükümet kurması için görevlendirmişti. Ancak siyasi partilerden destek alınamaması siyasi çıkmazın devamına neden olurken, İtalya’nın Temmuz ayında erken seçime gitme ihtimali güçleniyor. Ülkede siyasi belirsizlik başta Avrupa olmak üzere küresel piyasalarda risk iştahının azalmasına neden oluyor. TCMB’nin para politikasında sadeleşme adımları TL ve TL varlıkların seyri açısından olumlu olsa da, yurtdışı kaynaklı olumsuz hava yurtiçi varlıklarda toparlanma çabasını sınırlıyor. Endeksin teknik olarak 103.750 ana destek seviyesinin üzerinde kalması mevcut trade pozisyonları için önemli. USD/TL’de 4,54 kritik destek seviyesinin kalıcı olarak aşağı kırılması hisse ve tahvil piyasasına da olumlu yansıyacaktır.

BIST 100: Endekste yataya yakın bir açılış bekliyoruz. İtalya’da erken seçim ihtimalinin belirmesi, başta Avrupa olmak üzere küresel piyasalara olumsuz yansıyor. Teknik olarak endekste 105 bin desteğinin üzeri 106.600 direncine yönelim açısından önemli. 105 binin aşağı kırılması halinde 103.750 ana destek ve trade pozisyonları için stop loss seviyesi olarak izlenebilir.

TL Bonolar: TCMB’nin aksiyonu sonrasında kısa vadeli tahvil faizlerinde yüksek seviyeler korunacaktır; aşağı yönlü marjı sınırlı buluyoruz. Uzun vadeli tahvil faizlerinde ise TL volatilitesinin azalması olumlu; TL’nin seyri önemli olacak. Gösterge tahvil faizinde %17 civarındaki seyir sürerken, 10 yıllık tahvilde %14 bileşik seviyesinin altında hafif gevşeme eğilimi görebiliriz…

USD/TL: Doların küresel çapta güç kazanması TCMB’nin para politikasında sadeleşme adımlarının TL üzerindeki olumlu etkisini sınırladı. TCMB’nin adımları sonrasında TL’nin benzer ülke para birimlerinden pozitif ayrışacağını tahmin ediyoruz. Kritik 4,54 desteğini aşağı kırmayı deneyen dolar kurunda 4,50 destek, 4,60 ise direnç seviyesi olarak izlenebilir...

EUR/USD: İtalya’da siyasi riskler Euro’nun değer kaybetmesine neden olurken, EUR/USD aşağı yönlü trendde zayıf seyrine devam ediyor. Kısa vadede 1,1550’nin altında kalıcı olması halinde 1,1450 desteğine doğru geri çekilebilir. 1,1650 ana direnç olarak geçerli. Euro’ya karşı doları tercih etmeye devam ediyoruz…

• Euro Bölgesi tüketici güven endeksi ile ABD’de 1Ç revize büyüme ve ADP özel sektör istihdam verileri açıklanacak…

• İtalya’da siyasi belirsizlik devam ederken, İtalya tahvil faizlerindeki sert yükseliş Avrupa borsalarına satış getiriyor…

• 1,15 seviyesine yaklaşan Eur/Usd paritesi Temmuz 2017’den bu yana en düşük seviyelerinde…

• Moody’s Türkiye’nin büyüme tahminini %4’ten %2,5’e düşürdü…

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

İtalya’da siyasi endişeler başta Avrupa olmak üzere küresel piyasalarda aşağı yönlü hareketlere neden oldu. BIST 100 Endeksi de düşen risk alma iştahına paralel gün içerisinde satıcılı bir seyir izledi. Endeks 105 bin seviyesinin altına yönelim ile kayıplarını artırdı. Teknik olarak endekste bu seviyenin üzeri 106.600 direncine yönelim açısından öne çıkıyor. 105 binin altında kalıcı olması halinde endekste 103.750 destek seviyesi olarak takip edilebilir.

Sabah saatlerinde 1,16’nın üzerinde hareket eden EUR/USD paritesi İtalya’ya yönelik kaygılar ile bu seviyenin altına geri çekildi. Paritenin 1,1550 seviyesinin üzerinde kalması 1,1650 direncine yönelim açısından önemli. Bu seviyenin altında 1,1450 destek olarak izlenebilir. Gelişmekte olan ülke para birimleri bugün dolar karşısında değer kaybetme eğilimi sergilerken, TL pozitif ayrıştı. Kısa vadede dolar kurunda 4,54-4,60 bant aralığı olarak öne çıkıyor. 4,54 desteğinin aşağı yönde kırılması halinde kurda geri çekilmenin devamını görebiliriz.

Dolar küresel çapta güçlenirken, küresel risk alma iştahı düşüş gösterdi. Buna paralel piyasalar bugün aşağı yönlü bir seyir izliyor. Temettü ödemesi nedeniyle güne satıcılı bir başlangıç yapan BIST 100 Endeksi, yurtdışı borsalardaki zayıf seyre de paralel 105 bin desteğinin altına yöneldi. Teknik olarak endekste 105 binin üzeri 106.600 direncine yönelim açısından önemli. 105 binin altında ise 103.500 destek seviyesi olarak takip edilebilir.

Nisan ayının ortasından bu yana aşağı yönlü trendde hareket eden EUR/USD paritesinde kısa vadeli görünüm zayıf. Doların güçlenmesi ile 1,1550 desteğinin altına geri çekildi. Bu seviyenin altında 1,1450 destek olarak öne çıkıyor. Diğer gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında hafif değer kaybetme eğiliminde. TL ise daha sakin bir seyir izliyor. Kısa vadede USD/TL kurunda 4,54 desteği oldukça kritik. 4,60’ın üzerinde ise 4,60 direnç seviyesi olarak izlenebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

ABD Piyasaları

• Dün ABD piyasaları anma günü (memorial day) sebebiyle kapalıydı.

Avrupa Piyasaları

• Sky news haberine göre; İngiltere hükümetinin %71’ini elinde tuttuğu Royal Bank of Scotland (RBS) hisselerinin %10’unun bu hafta satılacağı belirtildi. Bu satışın değerinin yaklaşık olarak 3 milyar Sterlin civarında olacağı belirtilirken, piyasa koşullarına bağlı olarak satışın ertelenebileceği de açıklandı.

• İtalya Cumhurbaşkanı Mattarella, geçici bütçeyi onaylaması ve ülkeyi erken seçime hazırlaması için eski IMF yetkilisi Cottarelli’yi görevlendirdi. Cottarelli seçimlerin sonbaharda ya da 2019 yılının ilk aylarında olabileceğini belirtirken, İtalya ekonomisi hakkında yatırımcılara güven vermeye çalıştı.

• İtalya 2 yıllık bonoları 2014 tarihinden beri ilk defa %1 seviyesinin üzerine çıktı.

• İspanya’da yaşanan yolsuzluk skandalı üzerine Mariano Rajoy hükümeti ile ilgili güven oylaması yapılabileceği belirtildi. Podemos partisi güven oylamasını destekleyeceğini açıkladı.