QNB Invest Blog

Dün banka hisselerindeki yükseliş öncülüğünde 115 bin ile tarihi zirve seviyesini ileri taşıyan BIST 100 Endeksi, bugün güne olumlu bir başlangıç yaptı. Endeks açılış sonrası işlemlerde 114.600 seviyesinin hafif üzerine yükseldi. Ancak endeks banka hisselerindeki satış baskısı ve dolar kurundaki yükseliş ile kazanımlarını geri vererek 114 bin seviyesine geri çekildi. Teknik olarak endekste 112.750 destek, 115 bin direnç seviyeleri olarak takip edilebilir.

Para piyasalarına bakıldığında, EUR/USD paritesi doların güçlenmesi ile 1,16 seviyesinin altına geri çekildi. Paritede 1,1650 direncinin altında kısa vadeli görünüm zayıf kalmaya devam edecek. 1,15 ise destek

seviyesi olarak takip edilebilir. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında değer kaybetme eğilimi sergilerken, TL de benzer bir seyir izliyor. Sabah saatlerinde 3,83 civarında bir seyir izleyen USD/TL kuru gün içerisinde yukarı yönlü hareket ile 3,86 seviyesinin üzerine yöneldi. Kurda 3,85 desteğinin üzerinde 3,90 direnç seviyesi olarak öne çıkıyor.

(=) Dogus Otomotiv: Dogus Holding merges with subsidiary, no change in management and control / Neutral. Dogus Holding announced that it will fully takeover and merge with its subsidiary Dogus Arastirma Gelistirme ve Musavirlik Hizmetleri A.S. (The Holding holds 92.72% stake in this company with the remaining stake held by Sahenk family). Dogus Holding holds 35.2% stake and Dogus Arastirma Gelistirme holds 30.29% stake in Dogus Otomotiv. Following the merger, Dogus Holding’s stake in Dogus Otomotiv will reach 65.5%. However, since the parties involved in the merger are Dogus Group companies, there will not be any change in the management and control of Dogus Otomotiv. Neutral

Dogus Otomotiv. Dogus Holding iştiraki ile birleşiyor, yönetimde bir değişiklik olmayacak. Doğuş Holding iştiraki Doğuş Araştırma Geliştirme ve Müşavirlik Hizmetleri A.Ş.'yi aktif ve pasifi ile birlikte bir bütün olarak devralmak suretiyle birleşme kararı aldı. Birleşmeye taraf şirketlerin Doğuş Grubu içerisinde yer alması nedeniyle, Doğuş Otomotiv’in yönetim kontrolünde bir değişiklik olmayacaktır. Birlşeme sonrasında Doğuş Holding’in Doğuş Otomotiv’de sahip olduğu doğrudan pay %35.2’den %65.5’e ulaşacaktır.

BIST 100 Endeksi dolar kurundaki geri çekilmenin desteği ile haftaya olumlu bir başlangıç yaptı. Endeks gün içerisinde Avrupa borsalarından ve ABD vadeli endeks kontratlarından pozitif ayrıştı. Akşam saatlerinde ise Türkiye- ABD arasında vize başvurularına yönelik olumlu haber akışının etkisiyle piyasaya para girişi artış gösterdi. Buna paralel endeks banka hisseleri öncülüğünde sert bir şekilde 114 bin seviyesinin üzerine yönelim gösterdi. Endeks devam eden işlemlerde ise 115 bin seviyesine yönelerek tarihi zirve seviyesini ileri taşıdı. Ancak endeks bu seviyede direnç ile karşılaştı.

Para piyasalarına baktığımızda, Cuma günü ABD istihdam verileri sonrasında ilk planda yükselen EUR/USD paritesi sonrasında  gelen verilerle yönünü tekrar aşağı çevirdi. Parite 1,16’nın altında bir seyir izliyor. 1,15 destek, 1,1650 ise direnç seviyeleri olarak takip edilebilir. Gelişmekte olan ülke para birimleri gün içerisinde dolar karşısında hafif değer kazanma eğilimi gösterdi. TL ise vizeye yönelik haber akışının etkisiyle görece daha olumlu performans gösterdi. USD/TL kurunda 3,80 destek, 3,85 direnç seviyeleri olarak takip edilebilir.

Endeks Cuma günkü sert düşüş sonrası haftaya tepki alımlarıyla başlarken, MB açıklamaları sonrası kurda gerçekleşen gevşeme de BIST-100 endeksinde yukarı yönlü hareketi destekledi. Endeks 112.250 direncinin üzerini test ederken, 113.000 direnç seviyesi olarak geçerli. Tahvil faizlerinde ise, gösterge tahvil faizi %13,37’ye yükselerek son 8 yılın zirve seviyelerine ulaşırken,  10 yıllık tahvil faizi ise %12,17’ye doğru sınırlı bir gerileme gerçekleştirdi.

EUR/USD paritesi 1,1650 direncini aşmayı başaramadı ve 1,16 üzerinde kalma çabası devam ediyor. 1,1650 altında euronun görünümü zayıf kalmaya devam edecek. 1,15 destek seviyesi olarak takip edilebilir. 3,88 üzerine yükselen kur MB’nin önlemleri ile 3,86’nın altına gerilemiş durumda. 3,85 destek, 3,90 ise direnç olarak takip edilebilir. Kurda 3,85 desteği üzerinde yön yukarı kalmaya devam edecek.

İlk planda beklentilerin üzerinde gelen enflasyon verisi ile dolar kurunda belirgin artış yaşanırken, günün devamında ABD verileri sonrasında gelişmekte olan ülke para birimlerinde de benzer seyir yaşandığını gördük. Endekste özellikle ikinci seansta hız kazanan kar satışları ile 110.500 desteğine kadar geri çekilme sonrası sınırlı toparlanma çabası gözlemledik. Tahvil faizlerinde yükseliş eğilimi enflasyon verisi sonrasında devam ederken, 5 yıllık CDS risk primi de 190 seviyesinde. Global piyasalarda ise rekor seviyelere yakın yatay bir seyir hakim. TL varlıkların genel olarak global piyasalardan negatif yönde ayrıştığını görmekteyiz. Endekste 113 bin seviyesi altında negatif görünüm devam edecektir. Dolar kurunun haftalık kapanışının 3,85 seviyesi üzerinde olması ile 3,90 kısa vadeli hedef konumunda.

Güne yatay bir seyirle başlayan endekste 113 bin desteği civarındaki seyir devam ediyor ve endeks sert yükseliş sonrası dinleniyor. 112.250 destek, 114.000 ise direnç olarak takip edilebilir. Yüksek gelen enflasyon verilerine rağmen endeks gücünü koruyor ve gerilemeler bu aşamada düzeltme olarak değerlendirilebilir. Tahvil faizlerinde ise, gösterge tahvil faizi %13,18’e yükselerek son yılların zirve seviyesine ulaşmış durumda. 10 yıllık  tahvil faizi ise %11,94’e yükseldi.

EUR/USD paritesi ise bugünkü kritik ABD tarım dışı istihdam verileri öncesinde 1,1650 civarında sakin bir seyir izliyor. 1,1620-1,1670 bandı veriler öncesinde korunabilir. Dolar/TL’de ise enflasyon verisinin etkisiyle yüksek seyir devam ediyor. 3,82 direncinin üzerine yükselen dolar kurunda 3,85 direnç olarak takip edilebilir.

Endeks güne sert yükselişle başlayarak yeni tarihi zirve kırdıktan sonra gün içinde artan kar satışlarıyla karşılaştı. Endekste TUPRS ve EKGYO yanında holdinglerin olumlu performansını gördük. Satış tarafında ise TCELL ön plandaydı. Endeks 113 bin seviyesi üzerinde kalmayı başardı. Cumhurbaşkanı Erdoğan tarafından açıklanan OGG konsorsiyumu günün önemli gelişmesiydi. Dışarıda da İngiltere MB 10 yıl aradan sonra ilk faiz artırımını gerçekleştirdi. Gösterge tahvil %13.04 ile son yılların yeni zirvesine çıkarken, dolar kurunun da 3.80 seviyesi üzerine yerleştiğini görüyoruz. 5 yıllık CDS risk primi 185 seviyesi civarında.