İçeride Mart ayı enflasyon rakamları beklentilerin hafif altında açıklandı. TÜFE aylık bazda %3,16 oranında artarken, buna bağlı olarak yıllık enflasyon %67,07’den %68,50 seviyesine yükseldi. Yıllık çekirdek enflasyon %75,21 ile zirve seviyede gerçekleşti. TCMB Başkanı Fatih Karahan; aylık enflasyonun ana eğilimini belirgin ve kalıcı bir şekilde düşürecek sıkı parasal koşulları sürdüreceklerine yönelik hafta içerisinde açıklama yapmıştı. TCMB’nin yıl sonu enflasyon tahmini %36’da bulunuyor. BIST 100 Endeksi ise direnç seviyelerine doğru yükselişlerde güç kaybetmeye devam ediyor. Endekste bayram tatili öncesinde riski daha düşük tutma eğiliminin de hâkim olduğunu söyleyebiliriz. Diğer yandan dün bazı şirketlerin temettü ödemesi gerçekleştirmesi endeksin oransal olarak geri çekilmesinde etkili oldu. Endeks 9000 seviyesinin altına yönelirken, 8900 desteğine kadar düşüş gösterdi. Endeks gelen tepki alımları ile 8900’ün üzerinde kalmayı başardı. Günü ise 8946 seviyesinde %1,1 düşüşle tamamladı. Bankacılık endeksi güçlü performansın ardından %0,9 oranında değer kaybetti. Endekste Şubat ayı itibariyle üstte tepe seviyeleri aşağıda ise dipleri birleştirdiğimizde üçgen şeklinde sıkışma formasyonu bulunuyor. 9200 direnç olarak korunuyor. Bu seviye aynı zamanda bu formasyonun direncine işaret ediyor. 9200’ün aşılması üçgen formasyonun yukarı tamamlanması ve yeni bir yükselen trendin başlaması açısından öne çıkıyor. 8900 ilk etapta destek konumunda. Endeks 8900’a geri çekilmede bu seviyenin üzerinde tutunmayı başardı. 8900 desteği kısa vadeli görünüm ve satış baskısının devam etmemesi için önemli; bu seviye üzerinde kaldığı sürece trade pozisyonları korunabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir görüşündeyiz. Bankacılık endeksinde 11.400’ün üzeri Ekim’den beri oluşan orta vadeli sıkışma formasyonunun üzerine yerleşim ve orta vadeli görünümün açısından izlenebilir. 11.664 direncinin aşılması takip edilebilir. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD’de özel sektör istihdamı Mart’ta 150 bin olan beklentilerin üzerinde 184 bin kişi artış gösterdi. Veri Temmuz 2023’ten bu yana en fazla istihdam artışına işaret etti. ISM hizmet endeksi ise beklentilerin altında açıklanırken, 52,6’dan 51,4 seviyesine geriledi. Hizmet endeksi böylece ikinci ayda da düşüş göstermiş oldu. Hatırlanacağı üzere bu haftanın başında ise ISM imalat endeksi beklentilerin üzerinde açıklanmıştı. ISM imalat endeksi 16 aylık daralmanın ardından ilk defa 50 olan eşik seviyesinin üzerine yükseldi. Böylece Mart’ta ABD’de her iki sektör arasında farklı bir seyir yaşandı. Diğer yandan Fed Başkanı Powell dün para politikasına yönelik değerlendirmelerde bulundu. Powell ekonominin beklendiği yönde ilerlemesi ile bu sene faiz indiriminin muhtemel olduğunu ancak enflasyonda güven artana kadar faiz indirimi beklemediklerini açıkladı. Powell son enflasyon verilerinin seyrini söylemek için erken olduğunu, büyüme ve işgücü piyasasının güçlü seyrettiğini, enflasyonun da hedefe doğru ilerlediğini belirtti.
EUR/USD paritesi bu hafta 1,07 desteğinin üzerinde kalma çabası ile kısa vadeli dip oluşumu gösteriyordu. ABD’de düşüş gösteren ISM hizmet endeksi sonrasında tahvil faizlerindeki geri çekilme, doların küresel çapta güç kaybetmesine neden oldu. Buna paralel EUR/USD paritesi 1,07-1,08 bandını yukarı yönde aştı. 1,08 direncinin geçilmesi ile bu seviye destek haline gelirken, paritede kısa vadeli görünüm güçlendi. 1,09 aşılması gereken direnç seviyesi olarak öne çıkıyor. 1,08 desteğinin üzerinde görünüm olumlu. 1,07 ise ana destek olarak takip edilebilir. Dolar kuru seçimlerin ardından ilk etapta volatil bir görünüm sergiledi. Kur seçim sonrasında 31,40 civarında hareket ederken, 32,00’nin altına yönelim gösterdi. Son durumda 32,00 seviyesinin altında hareket ediyor. Dolayısıyla da kurda yükseliş eğiliminin terse döndüğünü söyleyebiliriz. Bundan sonraki süreçte kurun 32,00’nin altında kalıcı olup olmayacağı önemli olacak. 32,00’nin altında 31,75 ana destek olarak öne çıkıyor. 32,00’nin üzerinde ise 32,20 ilk planda direnç olarak takip edilebilir.
Petrol fiyatları kısa vadeli yükselen trendde güçlü bir seyir izliyor. Brent petrolde 87,40 dolar destek, 90,00 dolar ise direnç seviyesidir. Altın ons fiyatlarında jeopolitik gerilimlerin desteği ile yukarı yönlü trendde güçlü görünüm korunuyor. Öte yandan ABD tahvil faizlerinin yeniden gerilemesi altın ons fiyatlarının yükselişine katkı sağladı. Buna paralel altın ons 2288 dolar olan zirvesinin de üzerine yükselerek 2305 dolar seviyesi ile rekor tazeleme eğilimi gösterdi. 2280 dolar destek olarak izlenebilir. Bu seviyenin üzerinde kısa vadeli görünümü güçlü olduğunu söyleyebiliriz. Aynı zamanda orta vadeli görünümün de güçlü olduğunu belirtelim. 2305 dolar zirvesinin aşılması ise 2320 dolar direncine yönelim için takip edilebilir. Gram altın; altın onsun katkısıyla zirve seviyesini ileri taşıyor. 2320 TL desteğinin üzerinde görünüm güçlü görünüyor. 2368 TL olan tarihi zirve seviyesini aşma eğilimi gösterebilir.
