QNB Invest Blog

(=) THY cancelled its flights to/from China until Feb 9, 2020 Recall that 16 airline companies all around the world have already decided to cancel their flights to China until March due to coronavirus outbreak. Accordingly, the decision is not surprising considering an increasing concerns over the risk of virus spreading. Far-East (including China) is an important destination for THY, its passengers from the region (Far-East) comprises 13% of total international passengers. Also note that China is one of the main contribution to the growth of global aviation industry also, as c.15% of total air passengers in the world carried from/to China.

(=) THY Çin uçuşlarını 9 Şubat’a kadar durdurma kararı aldı Dünyada 16 havayolu şirketi uçuşlarını durdurma kararı almıştı. Virüsün yayılması endişelerinin artması ile kararın sürpriz etkisi oluşturacağını düşünmüyoruz.

(+) Kardemir to request TRY44.0mn financial loss from Demsan Geri Donusum According to Capital Market Board’s decision, the company will request TRY44.0mn company’s financial loss of 30/04/2019 with the legal interest from Demsan Geri Donusum within 3 months. It is also stated that the legal proceedings will be started in case of any negative response to the decision by the interest party. Note that Demsan Geri Donusum was a contracting company that had signed an agreement with Kardemir to construct a slug crushing complex in 2015, based on the local newspapers. We think that the requested compensation is related with this construction phase. The market reaction would be slightly positive due to a potential collection of cash compensation which is supported by the authorities findings.

(+) Kardemir 44mn TL finansal zararını Demsan Geri Dönüşüm’den talep edecek SPK raporunda bulunan bilgilerin ışığında şirket, 44 milyon TL’lik finansal zararının 3 ay içinde yasal faiziyle Demsan Geri Dönüşüm’den talep edeceğini bildirdi. Talebe karşı çıkılması durumunda ise yasal hakların aranacağı belirtildi. Şirkete olası ödeme ile oluşabilecek para girişinden ötürü haber hisse üzerinde sınılı pozitif etki oluşturabiilr.

Çin’deki virüsün bölge ekonomilerini olumsuz etkileyebileceğine yönelik endişeler ile küresel risk iştahı zayıf. Avrupa ve ABD borsaları aşağı yönlü hareket ederken, BIST 100 Endeksi de benzer seyir izledi. Endeks 120.600 seviyesini aşağı kırdı. Teknik olarak endekste bu seviye direnç haline gelirken, 118.500’ün altında 117.750 destek olarak takip edilebilir.

EUR/USD paritesi 1,10 desteğinin üzerinde kalma çabalarına devam ediyor. Bu seviyenin üzerinde tutunması önemli. 1,1030 kısa vadeli direnç konumunda. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında hafif değer kaybetme eğilimi gösterdi. TL de benzer bir seyir izledi. Dolar kuru için 5,96 desteğinin üzerinde 6,00 direnç seviyesidir.

• ABD borsaları dünü düşük volatilite ile karışık kapattı. Dow Jonas 11 puan,  Nasdaq 5 puan ve S&P500 endeksi 3 puan yükselişle günü kapattı.

• Boeing (BA) 1997 yılından bu yana 2019 yılının son çeyreğinde hisse başına 2.33 dolar zarar elde etti.  737 Max jetlerinin uçuşlara ara vermesinin maliyetinin yaklaşık 18.6 milyar dolar olması tahmin ediliyor ve programın devam ettirilmesi için 2.6 milyar dolar daha harcayacaklarını öngörüyorlar.

• Restoran zinciri McDonald’s (MCD) son çeyrekte piyasa beklentisinin hafif üzerinde hisse başına 1.97 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu da beklentilere paralel açıklandı.

• Wall Street’in haberine göre L Brands (LB)’in Ceo olması için adı geçen Leslie Wexner, Victoria Screet için stratejik planlarını paylaştı.

• AT&T (T) son çeyrekte beklentilerin 2 cent üzerinde hisse başına 89 cent kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu ise Wall Street beklentilerinin altında gerçekleşti.

• General Electric (GE) havacılık birimi sayesinde son çeyrekte piyasa beklentisinin 3 cent üzerinde hisse başına 21 cent kar elde ederken cirosu da piyasa beklentisinin üzerinde gerçekleşti.

• Stanley Black & Decker (SWK) son çeyrekte piyasa beklentisine paralel hisse başına 2.18 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Fakat cirosu beklentilerin altında kaldı. Ayrıca şirketin 2020 yılı için beklenen temettü rakamını 8.80 ve 9.00 dolar arasında açıklaması piyasa beklentisini karşılamadı.

• Apple (AAPL) son çeyrekte piyasanın beklendiği hisse başına 4.55 dolar yerine 4.99 dolar kar elde etti. Cirosu da beklentileri aştı. Son çeyrekteki “Iphone” ve giyilebilir Apple ürünlerinde satışlar beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Ayrıca şirket şuan ki çeyrek için gelir beklentisini yukarı yönde revize etti.

• Starbucks (SBUX)  son çeyrekte hisse başına 79 cent kar elde ederken cirosu beklentilere paralel açıklandı. Ayrıca son dönemdeki virüsün yıllık gelirlerini de olumsuz etkileyeceğini belirtti.

• Advanced Micro Devices (AMD) son çeyrekte piyasa beklentisinin hafif üzerinde hisse başına 32 cent kar elde ederken cirosu da beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Fakat video oyunlarına olan talepteki düşüşten dolayı şuan ki çeyrek gelirlerinde gerileme beklediklerini belirtti.

• EBay (EBAY) son çeyrekte piyasa beklentisinin 5 cent üzerinde hisse başına 81 cent kar elde ettiğini açıkladı. Son çeyrekte cirosu da beklentileri aşarken şuan ki çeyrekte rakiplerinden dolayı gelir beklentilerini aşağı yönde revize etti.

• Beyond Meat (BYND)’in bitkisel sandviçleri Kanada’daki Ontario ve British Columbia eyaletindeki Tim Hortons restoranlarından yeteri kadar ilgi görmediği gerekçesiyle kaldırıldı.

• Bloomberg’in haberine göre JP Morgan Chase (JPM) bireysel bankacılık tarafından yüzlerce çalışanını işten çıkarmayı planlıyor.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları kısa bir aradan sonra tekrar dünü yükselişle kapattı. Özellikle Banco Santander (SAN) ve Telenor’un (TEL) pozitif bilanço açıklamalarıyla birlikte Dax30 0.20%, Stoxx600 0.4%, Cac40 0.5% yükseldi.

• Citibank’ın gayrimenkul sektörü için değerlemesinin altında olarak yorumda bulunması sektörün öncü figürlerinden Vonovia (VNA) 1.49%, Deutsche Wohnen (DWNI) 1.5% yükselişle günü kapattı.

• Varlık yöneticisi Quilter (QLT) dördüncü çeyrek karlılığıyla birlikte günü 8.9% yükselişle 174.70 pounddan kapattı. Dördüncü çeyrekte satışlarını 17% arttırarak hisse fiyatları tüm zamanların en yüksek seviyesini test etti.

• Software AG (SOW) dördüncü çeyrekte beklentileri karşılamaması sonrası 12% düşerek son 5 yılın en düşük seviyesine geriledi.

• Siber güvenlik şirketi Avast’ın (AVST) beraber çalıştığı şirket müşteri listelerinin dışarıya sızdırıldığı iddiasıyla günü 5.1% düşüş ile kapattı.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Çin’deki virüsün bölge ekonomilerini olumsuz etkileyebileceğine yönelik endişeler ile küresel risk iştahı zayıf seyir izliyor. Yurtdışı borsalar satıcılı iken, BIST 100 Endeksi de buna paralel geri çekilme eğilimi gösteriyor. Teknik olarak endekste 119.100’ün altında 118.500 ve 117.750 destek konumunda iken, 120.600 direnç olarak izlenebilir.

EUR/USD paritesinde 1,10 seviyesinde bulunan kritik destek civarında seyir sürüyor. Bu seviye altına kırılım uzun soluklu olmadı ancak Fed sonrasında da anlamlı bir tepki gelmiş değil. 1,1030 kısa vadeli direnç konumunda. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında hafif değer kaybetme eğiliminde. TL de benzer bir seyir izliyor. Dolar kuru için 5,96 desteğinin üzerinde 6,00 direnç konumunda.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Güne olumlu başlayan BIST 100 Endeksi 120.600 direncinin üzerini test etse de kâr satışları ile karşılaştı. Buna paralel endeks 120 binin altına yöneldi. Teknik olarak endekste 119.100 destek konumunda iken, 120.600 seviyesinin üzeri tepkinin 121.500 direncine devamı adına takip edilebilir.

EUR/USD paritesinde 1,10 ana desteği civarındaki seyir devam ediyor. 1,1070 ilk planda direnç konumunda, bu seviye altında Euro görünüm zayıf. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında hafif değer kaybetme eğilimi gösterdi. Dolar kuru için 5,93 destek, 5,96’nın üzerinde 6,00 direnç olarak izlenebilir

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

BIST 100 Endeksi yurtdışı borsalardaki tepki alımlarına paralel güne yukarı yönlü başlangıç yaptı. Teknik olarak endekste 119.100 destek konumunda iken, 120.600 seviyesinin üzeri tepkinin 121.500 direncine devamı adına takip edilebilir.

EUR/USD paritesinde 1,10 ana destek seviyesi aşağı yönde zorlanmakla beraber ilk planda bu seviye üzerinde tutunma eğiliminde. 1,1070 ilk planda direnç konumunda, bu seviye altında Euro görünüm zayıf. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında hafif değer kaybetme eğiliminde. Dolar kuru için 5,93 destek, 5,96 ve 6,00 kısa vadeli direnç olarak izlenecektir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

• ABD borsaları Pazartesi günü hafta açılışıyla başlayan sert satışların ardından dünü tepki alımları ile geçirdi. FED toplantısının, açıklanacak dördüncü çeyrek bilançoların ve yayılmaya devam eden Korona virüsünün endeksler üzerinde bugün de etkili olması bekleniyor. Dow Jones 187 puan,  Nasdaq 130 puan ve S&P500 endeksi 32 puan yükselişle günü kapattı.

• 3M (MMM) son çeyrekte piyasa beklentisinin altında hisse başına 1.95 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Ayrıca bu fiyatın içerisinde 20 centlik 1.500 kişinin işten çıkarma maliyeti eklenmiş durumda. Cirosu da Wall Street beklentilerinin altında gerçekleşti.

• İlaç üreticisi Pfizer (PFE) son çeyrekte piyasa beklentisinin 3 cent altında hisse başına 55 cent kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu ise beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Sonuçlar ağrı kesici ilaçlarında “Lyrica” nın piyasadaki gücünü kaybetmesinden etkilendi.

• United Technologies (UTX) son çeyrekte piyasa beklentisinin 10 cent üzerinde A senetleri için hisse başına 1.94 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu da beklentilerin üzerinde gerçekleşirken satışları 8% yükseldi.

• Motor üreticisi Harley Davidson (HOG) son çeyrek satışları beklentilerin altında kalarak 3.1% düştü. Bu düşüş son 3 yıldaki en küçük düşüş oldu

• İnşaat şirketi Pulte Group (PHM) son çeyrekte piyasa beklentisinin 5 cent üzerinde hisse başına 1.14 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu da beklentileri aşarken yeni siparişler 33% arttı.

• Abbvie (ABBV) bazı varlıklarını AstraZeneca (AZN) ve Nestle’ye satarken, Allergan (AGN)’ı satın almak için sunduğu 63 milyar dolarlık teklifi regülatörler tarafından onaylandı.

• Ofis araçları üreticisi Xerox (XRX) son çeyrekte piyasa beklentisinin üzerinde hisse başına 1.33 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu da beklentilerin üzerinde açıklandı. 2020 yılı beklentilerini yukarı yönde revize etti.

• CNBC’nin kaynaklarına göre Boeing (BA) 737 Max jetlerinin uçuşları devam ettirememesi üzerine 12 milyar dolar tutarında finansal kaynak sağladığını açıkladı.

• Whirpool (WHR) son çeyrekte piyasa beklentisinin üzerinde hisse başına 4.91 dolar kar elde ettiğini açıkladı. Cirosu ise beklentileri karşılayamadı. Yüksek emtia fiyatları şirketi olumlu etkiledi. Ayrıca şirket 2020 yılının görünümünün “Sağlam” olduğunu belirtti.

• Caterpillar (CAT) Boeing (BA)’in Ceo’su Dennis Muilenburg’un yönetim kurulu üyeliğinden ayrıldığını belirtti. Ayrılığın herhangi bir anlaşmazlıktan kaynaklanmadığını vurguladılar.

• Blackstone (BX) Japon otel zinciri “Unizo” daha önce yapmış olduğu teklifi 12% artırarak 1.75 milyar dolara çıkardı. Bu rakamın daha önce girişim sermayesi Lone Star firmasının yaptığı tekliften daha iyi olduğunu belirtti.

• J.P Morgan Chase,  Beyond Meat (BYND)’in piyasa değerinden dolayı görünümünü “AĞIRLIĞINI ARTIR” dan “NÖTR” e indirdi. Ayrıca hedef fiyatını da 138 dolardan 134 dolara indirdi.

• Oppenheimer, Williams-Sonoma (WSM)’nın operasyon giderlerinin dengelendiğini düşünerek şirketin görünümünü “PİYASAYA PARALEL GETİRİ” den “ENDEKS ÜZERİ GETİRİ” olarak yukarı yönde revize etti.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları da Pazartesi günkü satışların ardından Salı gününü tepki alımları ile kapattı. Corona virüsünün yayılma riskine bağlı olarak ECB’nin Avrupa ekonomisinin hedeflenen büyüme hedefine ulaşamama ihtimaline karşı 2020 yılında 1 faiz indirimi daha yapması bekleniyor. Dax30 0.90%, Ftse100 0.93%, Cac40 1.07% yükselişle dünü kapattı.

• Airbus (AIR) 10 yılı aşkın süredir devam eden rüşvet soruşturmasında Fransız, Amerikan ve İngiliz yetkililerle yaklaşık 3 milyar dolar karşılığında uzlaşma sağladı. Bu gelişmenin ardından hisse fiyatları günü 1.1% yükselişle kapattı.

• Peel Hunt, Avast (AVST) hisselerinin görünümünü “SAT” olarak aşağı yönlü revize etmesinin ardından Avast hissesi günü 9% düşüş ile kapattı. Şirketin Microsoft’un siber güvenlik ünitesi ile rakip konuma gelmiş olması nedeniyle şirketin notunun düşürüldüğü açıklandı.

• Atlas Corp. (ATCOa) Dördüncü çeyrekte karını ve cirosunu beklentilerin altında arttırması sonucu günü 5.74% düşüş ile kapattı.

• Nostrum Oil and Gas (NOG) 2020 yılındaki sondaj çalışmalarını durdurma kararı aldı. Bu süre zarfında şirket kullanılan aletlerin verimliliği arttıracak çalışmalarla geçirmeyi planlıyor. Birçok analist hissenin görünümünü aşağı yönlü revize etmesi sonucu günü 7.8% düşüş ile kapattı.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.